Погашение дебиторской задолженности

Содержание

Еще найдено про средний срок погашения дебиторской задолженности

  1. Методика анализа дебиторской и кредиторской задолженностей по данным бухгалтерской (финансовой) отчетности
    СПР Д 2 где Т дз — средний срок погашения дебиторской задолженности в днях Т кз — средний срок погашения кредиторской задолженности
  2. Управление оборачиваемостью капитала
    Срок оборачиваемости дебиторской задолженности платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты характеризует средний срок погашения этой дебиторской задолженности в днях D6.1 анализируемый период дней d5.1 Д6.1пред-ий 0
  3. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности
    Срок оборачиваемости дебиторской задолженности платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты характеризует средний срок погашения этой дебиторской задолженности в днях D6.1 Анализируемый период дней D5.1 Д6.1пред-ий 0
  4. Проверенные практикой способы управления деньгами компании
    X 365 В планируемом периоде компания планирует сократить средний срок погашения дебиторской задолженности на четыре дня и средний срок предоплаты — на два
  5. Показатели финансового состояния рассчитанные по методике ОАО «Связьинвест»
    Средний срок погашения дебиторской задолженности в днях 87 297 210 14 Средний срок погашения дебиторской задолженности за услуги связи в днях 72 211 139 15. Средний
  6. Специфика оценки дебиторской и кредиторской задолженностей предприятия
    ДЗ — средняя величина дебиторской задолженности 2. Расчет срока погашения дебиторской задолженности Срдз 360 Кобдз где Срдз
  7. Оценка стоимости предприятия с использованием метода дисконтированных денежных потоков в рамках доходного подхода
    Средний срок погашения дебиторской задолженности 12,1 16,6 19,0 15,9 Средний срок погашения кредиторской задолженности 16,4 19,2 33,3 23
  8. Оценка деловой активности предприятия на основе показателей оборачиваемости активов
    Период оборота дебиторской задолженности оборачиваемость дебиторской задолженности в днях характеризует средний срок погашения дебиторской задолженности и рассчитывается так Пдз 365 Кодз Пдз 365 7,013 52,05
  9. Анализ деловой активности
    Д19 характеризует расширение или снижение коммерческого кредита предоставляемого организацией а срок оборачиваемости средств в расчетах показывает средний срок погашения дебиторской задолженности Сокращение срока расчетов с покупателями на -9 дн позволило организации
  10. Оценка и анализ дебиторской и кредиторской задолженности с учетом фактора времени
    Для расчета дисконтированной суммы дебиторской задолженности возникшей в феврале формула имеет вид NPV PVД З фев 13 1 r 12 … Таким образом несмотря на значительно более протяженный лаг образования дебиторской задолженности кредитную политику предприятия можно признать экономически эффективной Следующей характеристикой которую надлежит рассчитать будет … Следующей характеристикой которую надлежит рассчитать будет средний срок до погашения с учетом временной стоимости платежей Этот показатель в инвестиционном анализе называется
  11. Оценка дебиторской задолженности МУП ЖКХ в процессе конкурсного производства
    Так если фактически средний срок покрытия дебиторской задолженности составляет 60 дней а срок ее погашения согласно договору составляет
  12. Прогнозный баланс с учетом сложившихся тенденций, прогнозных объемов и рентабельности продаж, изменения внеоборотных активов
    Средний период погашения дебиторской задолженности в отчетном периоде 18.1 дней 2.25 Средние остатки дебиторской задолженности в прогнозном
  13. Оценка продолжительности дебиторской задолженности (на примере ОАО «Север Электро»)
    Соответственно при увеличении данных показателя продолжительности дебиторской задолженности период между продажей и получением денежных средств становится меньше Срок погашения или период оборачиваемости дебиторской задолженности представляет собой средний промежуток времени в течение которого
  14. Исследование влияния продолжительности операционного и финансового циклов на финансовую устойчивость предприятий Тульской области
    Продолжительность операционного цикла дн 47,79 50,22 66,98 73,58 6 Средний срок погашения кредиторской задолженности дн 52,25 33,44 29,98 29,31 7 Продолжительность финансового цикла дн … Основной вклад в продолжительность операционного цикла вносят период хранения запасов 22,5 дн и период погашения дебиторской задолженности 23,6 дн Срок погашения кредиторской задолженности в 2014 г существенно увеличился до 52,25
  15. Факторы, влияющие на оборачиваемость дебиторской задолженности
    Он измеряет скорость погашения дебиторской задолженности предприятия то есть насколько быстро фирма получает оплату за реализованную продукцию или услуги от своих покупателей период погашения дебиторской задолженности Эта переменная показывает средний срок возврата денежных средств коэффициент погашаемости дебиторской задолженности
  16. Проблемы анализа дебиторской и кредиторской задолженности при принятии решений о капиталовложениях
    ДЗ — средняя величина дебиторской задолженности 2. Расчет срока погашения дебиторской задолженности 2 СрДЗ 360 КобДЗ 2 … КобДЗ 2 где СрДЗ — срок погашения дебиторской задолженности 3. Расчет коэффициента погашения дебиторской задолженности по формуле 3 Кn ДЗ
  17. Как оценить стоимость компании с поправкой на кризис
    Или заложить в прогноз больший срок погашения дебиторской задолженности Например сделать допущение что средне-устойчивые к кризису контрагенты могут опоздать с оплатой … Конечно даже те покупатели которые никогда не нарушали сроков оплаты могут оказаться в крайне непростом финансовом положении и в какой-то момент перестать платить
  18. Анализ отчета о прибылях и убытках — часть 2
    Выручка от продажи товаров продукции работ услуг используется для формирования информационной базы для анализа и оценки таких важнейших показателей результативности работы организации как оборачиваемость активов средняя продолжительность сроков погашения дебиторской и кредиторской задолженности материалоотдача затратоемкость в том числе по отдельным
  19. Финансовый анализ деятельности малых предприятий
    Этот показатель дает представление о величине среднего периода времени затрачиваемого на получение причитающихся с покупателей денег Например отношение 1 4 означает … Например отношение 1 4 означает трехмесячный срок погашения дебиторской задолженности Много это или мало зависит от сферы деятельности состояния расчетов с
  20. Коэффициентный анализ состояния ликвидности предприятия
    СМ НП 2. Определение поступлений от покупателей имеющихся к сроку погашения обязательств перед кредиторами Ппок где ДЗ — средняя величина дебиторской задолженности П об

Для чего нужен расчет

Как упоминалось выше, данное значение используют как способ оценки отношения дебиторов к своим обязательствам. Также, с его помощью можно определить, насколько выполняется план самого предприятия по взысканию средств за поставленный товар или предоставленную услугу. Так, если организацией установлен нормативный срок кредитования клиентов в 20 дней, то период не должен превышать этот показатель. Продолжительность кредитования в первую очередь зависит от вида деятельности компании. Так, на сегодняшний день в России можно наблюдать следующие среднестатистические показатели:

  • Сельское хозяйство – период погашения ДЗ около 75 дней.
  • Пищевая и перерабатывающая промышленность – 45 д.
  • Посредники, торговцы и прочие – 30 д.

Кроме того, для получения реальной картины стоит проанализировать (если есть такая возможность) период гашения задолженности компаний конкурентов, имеющихся схожие исходные данные: нахождение в том же регионе, примерно тот же размер активов, работа в одной и той же сфере с одинаковыми партнерами.

Нельзя утверждать, что компания в любом случае должна стремиться к наименьшему показателю периода выплат. С одной стороны, увеличение этого срока можно характеризовать, как вывод дополнительных средств из оборота компании, в то время как их можно было бы инвестировать и получить дополнительную прибыль. Но с другой, если товарное кредитование партнеров используется предприятием в качестве основы своей деятельности, то завышенный период почти наверняка будет свидетельствовать об увеличении количества клиентов. Как следствие, растет и прибыль компании.

Период погашения дебиторки определяет срок, к которому должны быть исполнены обязательства дебиторов

В связи с этим, расчет периода следует производить одновременно с анализом качества дебиторки и определением экономической эффективности товарного кредитования партнеров. Причем при проведении исследования за краткосрочный период, объективную оценку полученным параметрам дать сложно. Поэтому информация всегда рассматривается в динамике за квартал или за год.

Как подсчитать продолжительность периода

Все расчеты предприятия производятся на основе имеющихся данных. Есть несколько формул, по которым можно произвести расчет. Здесь есть 2 варианта. Для одного необходимо знать величину годовой выручки и сумму дебиторки, для другого нужен только показатель оборачиваемости дебиторки. В первую очередь нужно определить, как рассчитывается средний период погашения дебиторской задолженности:

  • ПП = 360 * ДЗ / В, где ПП – это период, ДЗ – среднегодовая задолженность, В – выручка предприятия за год.
  • ПП = 360 / ПО, где ПО – это показатель оборачиваемости дебиторки.

В свою очередь, для расчета среднегодовой ДЗ применяется несколько отдельных формул, которые могут быть использованы в зависимости от имеющихся данных.

  • Если известна сумма дебиторки на конец дня, необходимо разделить ее на количество рабочих дней в году.
  • Сумму дебиторки, известную на конец месяца, необходимо разделить на 12.
  • При наличии данных о задолженности на конец и начало года, нужно сложить оба показателя и разделить на 2.

Имеется в виду не просто существующая сумма дебиторки, а вся задолженность (погашенная и нет), которая появилась в исследуемый отрезок времени. Понятно, что для небольших компаний данные, взятые за один день, не могут быть объективны. Поэтому, для обеспечения ровного подсчета нужно взять среднестатистический показатель за несколько дней.

Расчеты могут проводиться различными способами

При произведении расчета и анализе полученной информации важно учитывать следующие особенности:

  • В качестве исходных данных берется только ДЗ, образовавшаяся в процессе взаимодействия с партнерами. То есть та дебиторка, которая появилась в результате поставок товара и (или) предоставления услуг и за которую обязаны расплачиваться клиенты. Включение в расчет любого другого вида дебиторской задолженности приводит к искажению данных, так как оплата осуществляется не за счет средств клиентов.
  • При сезонной деятельности предприятия и расчете периода выплат на основе данных на конец и начало года, результат не будет объективен, так как фактически, компания поставляла услуги (продавала товар) только ограниченный промежуток времени, а формула будет показывать общую информацию за весь год.
  • Анализируя результаты, полученные при расчете, очень сложно дать оценку происходящему, без знания дополнительной информации. Чтобы иметь возможность определиться с итоговым выводом, нужно понимать, что могло повлиять на увеличение (уменьшение) периода погашения платежей.

Что показывает средний срок

Детальный анализ задолженности необходим для того, чтобы правильно управлять дебиторкой. После подведения итогов руководство компании может выработать ряд мер, которые будут способствовать улучшению результата в их понимании. На основе полученных данных предпринимают шаги по изменению периода погашения долга. Так, чтобы уменьшить срок оплаты за товар (услугу) дебитором, компания может:

  • Назначить штрафы за просрочку.
  • Добавить наценку на товар в случае, если должник просит рассрочку.
  • Использовать программу лояльности, при которой надежным партнерам будет предоставляться рассрочка на более выгодных условиях.

При использовании данных мер, партнеры станут стараться погасить имеющийся у них долг как можно скорее, чтобы обеспечить себе выгодные условия сотрудничества.

Если же средний срок слишком маленький, то вполне возможно это будет говорить об отсутствии большого количества клиентов, готовых работать с предприятием. В таком случае руководство может принять решение о послаблении мер взыскания дебиторской задолженности и предоставлении клиентам большего количества времени на то, чтоб те смогли рассчитаться по обязательствам.

Начисление штрафов позволит сократить сроки погашения задолженности

Исходя из вышесказанного, знание среднего срока погашения дает возможность разработать стратегию по управлению задолженностью.

Примеры расчета

Пример 1: необходимо высчитать показатель оборачиваемости ДЗ и на основе его определить средний срок погашения дебиторки. В качестве исходных данных есть следующая информация:

  1. Сумма дебиторки на начало года – 30 000 рублей.
  2. На конец года – 45 000 р.
  3. Выручка за отчетный период – 115 000 р.

Чтобы высчитать показатель оборачиваемости необходимо:

  1. Найти среднее значение: (30 000 + 45 000) / 2 = 37 500.
  2. Высчитать сам показатель: 115 000 / 37 500 = 3.1 (с учетом округления).

Вставляем полученный результат в приведенную выше формулу: ПП = 360 / 3.1 и получаем средний период в 116 дней.

Пример 2: Необходимо высчитать средний срок выплат на основе новых данных:

  1. Сумма образовавшейся за месяц задолженности составляет 30 000 рублей.
  2. Выручка составила 100 000 р.

Чтобы высчитать среднюю сумму задолженности нужно 30 000 разделить на 12 (количество месяцев в году). Получится 2 500 р. Подставляем данные в приведенную выше формулу: ПП = 360 * 2 500 / 100 000. Получаем срок погашения – 9 дней.

В видео речь пойдет о дебиторке:

Внимание! В связи с последними изменениями в законодательстве, юридическая информация в данной статьей могла устареть!

Наш юрист может бесплатно Вас проконсультировать — напишите вопрос в форме ниже:

Бесплатная консультация с юристом Заказать обратный звонок Все ещё остались вопросы? Позвоните по номеру +7 (499) 938 50 41 и наш юрист БЕСПЛАТНО ответит на все Ваши вопросы

Нормативное значение показателя:

Значение желательно сравнивать со значениями конкурента. Для сравнения стоит выбирать компании одинакового размера, например, по критерию стоимости активов. Этот тип сравнения может производиться и при внутреннем, и при внешнем анализе.

Связанные материалы

Также стоит рассмотреть значение показателя в динамике. Уменьшение показателя говорит о том, что клиенты отвлекают финансовые ресурсы компании на меньший срок. Однозначно утверждать о том, хорошая это тенденция или плохая невозможно – если компания использует товарное кредитование как часть маркетинговой стратегии, то дебиторская задолженность компании будет увеличиваться, однако это приведет к увеличению уровня сбыта. Для формирования однозначных выводов необходимо также провести анализ качества дебиторской задолженности, рассчитать экономическую эффективность товарного кредитования (сравнить прирост прибыли из-за предоставления товарных кредитов и размер процентных платежей за использование кредитных ресурсов для финансирования дебиторской задолженности (или упущенную выгоду от возможности разместить эти средства, например, на депозитном счете в банке).

Финансовая организация рекомендует следующее значение:

Таблица 1. Нормативное значение показателя периода погашения дебиторской задолженности в разрезе сферы деятельности, дней

Показатель Сельское хозяйство Пищевая и перерабатывающие отрасли Посредники, оптовые и розничные торговцы Прочие
Период погашения дебиторской задолженности, дней До 75 До 45 До 30 До 30

Источник: Васина Н.В. Моделирование финансового состояния сельскохозяйственных организаций при оценке их кредитоспособности: Монография. Омск: Изд-во НОУ ВПО ОмГА, 2012. с. 49.

Коэффициент погашаемости дебиторской задолженности

Доля собственных оборотных средств в общей их сумме.

Доля собственных оборотных средств в общей их сумме характеризует долю оборотных средств предприятия профинансированных за счет собственных средств. Нормативными документами устанавливается критическое ограничение К > 0,1.

(Собственные оборотные средтва/ оборотные активы)

на 31 декабря 2009:

на начало отчетного периода: (140 596-159 806) /140 596= -0, 137

на конец отчетного периода: ( 255 155-359 424) /255 155= — 0, 409

на 31 декабря 2010:

на начало отчетного периода: ( 255 155-359 424) /255 155= — 0, 409

на конец отчетного периода:144 835 -96 276 /144 835=0, 335

На конец 2010 года показатель выравнвался. преодолев критическое ограничение.

Коэффициент покрытия запасов .

Коэффициент покрытия запасов рассчитывается соотнесением величины «нормальных» источников покрытия запасов и суммы запасов. Под «нормальными» в данном случае подразумеваются источники, которые по крайней мере логически могут рассматриваться как источники покрытия запасов; сюда относятся ссуды банков под товарные запасы, кредиторская задолженность за поставленные сырье и материалы и др. Величину «нормальных» источников определяют как сумму собственных оборотных средств, увеличенных на величину краткосрочных ссуд и займов, а также кредиторской задолженности по товарным операциям. Если значение этого показателя меньше 1, то текущее финансовое состояние предприятия рассматривается как неустойчивое.

(«Нормальные» источники покрытия/ запасы)

на 31 декабря 2009:

на начало отчетного периода: (12 890+435- 32 535+34 747+ 16 338+2 977) / (27 280+1 818) =1, 198

на конец отчетного периода: (- 63 733+435- 40 971+237 859+32 798+14 138) / (10 531+2 477) =13, 878

на 31 декабря 2010:

на начало отчетного периода: (- 63 733+435- 40 971+237 859+32 798+14 138) / (10 531+2 477) =13, 878

на конец отчетного периода: (83 043+ 435- 34 919+14 716+30 521+1 399)/ (11 823+332) =7, 832

Финансовое состояние предприятие рассматривается как устойчивое.

Оценка финансовой устойчивости

Коэффициент концентрации собственного капитала

Коэффициент концентрации собственного капитала характеризует долю владельцев предприятия в общей сумме средств, авансированных в его деятельность. Чем выше значение этого коэффициента, тем более финансово устойчиво, стабильно и независимо от внешних кредитов предприятие.

Норма более о,5

( собственный капитал/ всего хозяйственных средств)

на 31 декабря 2009:

на начало отчетного периода: 12 890/173 131=0, 074

на конец отчетного периода: — 63 733/ 296 126 = — 0, 215

на 31 декабря 2010:

на начало отчетного периода: — 63 733/ 296 126 = — 0, 215

на конец отчетного периода: 83 043 /179 754 = 0, 462

Коэффициент ниже нормы, однко к концу 2010 года замечена положительная тенденция.

2) Коэффициент финансовой зависимости.

Коэффициент финансовой зависимости является обратным к коэффициенту концентрации собственного капитала. Рост этого показателя в динамике означает увеличение доли заемных средств в финансировании предприятия. Если его значение снижается до единицы (или 100 %), это означает, что владельцы полностью финансируют свое предприятие.

( всего хозяйственных средств/ собственный капитал )

на 31 декабря 2009:

на начало отчетного периода: 173 131/12 890 =13, 431

на конец отчетного периода: 296 126/ (-63 733) = — 4, 646

на 31 декабря 2010:

на начало отчетного периода: — 63 733/ 296 126 = — 0, 215

на конец отчетного периода: 179 754/83 043 = 2, 126

Оценка деловой активности

1)Выручка от реализации

на 2009 год 266 355

на 2010 год 145 931

2)Фондоотдача.

Показатель характеризует долю годовой выручки, приходящуюся на 1 рубль основных средств.

(Выручка от реализации/ средняя стоимость основных средств)

на 2009 г.: 266 135/9 832=29, 796

на 2010 г.: 145 931/ 5203= 28, 047

3) Оборачиваемость кредиторской задолженности (в оборотах)

Показатель характеризует среднее время, в течение которого счета кредиторов будут оставаться неоплаченными.

(Средняя кредиторская задолженность* 360 дней) /себестоимость реализации)

на 2009 г.:

((((16 338+ 2 977+ 32 798+14 138)/2) *360)/266 355=44,772= 45 дней

на 2010 г :

(((32 798+14 138 + 30 521+ 1 399)/2)* 360) /145 931=97 ,266= 98 дней

Коэффициент погашаемости дебиторской задолженности

( средняя дебиторская задолженность/оборачиваемость средств в оборотах)

на 2009 год: 98 476, 5/ 266 355=0, 37

на 2010 год: 103 636,5/145 931=о, 71

Оценка рентабельности

1) Чистая прибыль

( Балансовая прибыль- налоги и отчисления)

на 2009 год убыток (- 74 843)

на 2010 год прибыль 146 776

2) рентабельность продукции

(Прибыль от реализации/ выручка от реализации)

на 2009 год:- 82 896/ 266 355=-0,311

на 2010 год: — 10 512/ 145 931=-0, 072

Рентабельность отрицательно, однако заметен рост.

13. Коэффициент погашаемости дебиторской задолженности

Показывает среднее число дней, требуемое для взыскания задолженности.

14. Оборачиваемость собственного капитала

Показывает скорость оборота собственного капитала, что для акционерных обществ означает активность средств, которыми они рискуют.

15. Оборачиваемость основного капитала (оборачиваемость активов). Характеризует эффективность использования компанией всех имеющихся в распоряжении ресурсов, независимо от источников их привлечения. Коэффициент показывает сколько раз за год совершается полный цикл производства и обращения, приносящий соответствующий эффект в виде прибыли. Коэффициент сильно варьируется в зависимости от отрасли.

16. Коэффициент закрепления оборотных средств. Показывает величину оборотных средств на 1 рубль реализованной продукции.

Таблица 11

Показатели финансовой устойчивости

п/п

Показатели

Предыдущий

период

Отчетный

период

Изменения
Абс. Относ.
1 Выручка от реализации
2 Балансовая прибыль
3 Производительность труда
4 Фондоотдача (оборачиваемость ОС)
5 Коэффициент оборачиваемости рабочего капитала (СОС)
6 Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности
7 Оборачиваемость средств в расчетах (в днях)
8 Оборачиваемость производственных запасов (в оборотах)
9 Оборачиваемость производственных запасов (в днях)
10 Оборачиваемость кредиторской задолженности (в оборотах)
11.1 Оборачиваемость кредиторской задолженности (в днях) (вариант1)
11.2 Оборачиваемость кредиторской задолженности (в днях) (вариант2)
12 Коэффициент оборачиваемости готовой продукции
13 Коэффициент погашаемости дебиторской задолженности
14 Оборачиваемость собственного капитала
15 Оборачиваемость активов
16 Коэффициент закрепления оборотных средств.

6. Оценка рентабельности и эффективности деятельности предприятия

Коэффициенты рентабельности показывают, насколько прибыльна деятельность компании. Характеризуют прибыль, получаемую с каждого рубля собственных и заемных средств, вложенных в предприятие. Показатели рентабельности характеризуют прибыль, получаемую с каждого рубля собственных и заемных средств вложенных в предприятие.

В соответствии с видами деятельности предприятия показатели рентабельности объединяют в следующие группы:

1. Показатели, рассчитанные на основе реализации продукции.

2. Показатели, рассчитанные на основе использования средств предприятия.

3. Показатели рентабельности инвестиционной деятельности.

6.1. Показатели производственной деятельности предприятия.

1.1. Рентабельность валовой прибыли. РВП определяет эффективность деятельности предприятия без учета постоянных затрат.

,

где РВП – рентабельность валовой прибыли; ВР – выручка; Себест – себестоимость (переменные издержки); ВП – валовая прибыль.

1.2 Рентабельность основной деятельности

Показывает величину прибыли, полученную с каждого рубля вложенных в производство средств.

КР – коммерческие расходы, УР – управленческие расходы

1.3. Рентабельность балансовой прибыли.

,

где РБП – рентабельность балансовой прибыли; ВР – выручка; БП – балансовая прибыль (прибыль до налогообложения стр.150 ф.2).

1.4. Рентабельность продаж (рентабельность чистой прибыли).

Демонстрирует долю чистой прибыли в объеме продаж предприятия

,

6.2. Рентабельность использования средств предприятия.
Информация о работе «Экономический анализ деятельности предприятия» Раздел: Экономика
Количество знаков с пробелами: 61655
Количество таблиц: 19
Количество изображений: 0

Похожие работы

29291 19 0

… году предприятие выпустило ТП на сумму 1200 млн.руб. вместо запланированных 1000 млн.руб.. Предприятие выполнило план реализации на 110%. Увеличение реализации достигнуто за счет сверхпланового выпуска ТП на 200 млн.руб. (1200 – 1000). Во 2-ом году На Раздел 2. углубленный экономический анализ за 3-ий год Задача 1. Таблица 2. Показатели План Факт Отклонение от плана …

42057 20 0

… не за счет введения новых технологий, а за счет сокращения объемов товарной продукции. Сокращение фонда заработной платы связано со снижение получаемой прибыли предприятием. Факторный анализ показателей. Реализованная продукция Y=АВ. В целом показатель снизился на –1,278 (11,834– 13,112). Это было вызвано уменьшением среднегодовой выработки одним рабочим (-13,112). Немного удалось …

30065 0 1

… Эти и другие показатели хозяйственно-финансовой де­ятельности предприятий общественного питания взаимо­связаны и непрерывно изменяются. Они выступают в ка­честве объекта экономического анализа. Для изучения деятельности предприятий общественного питания используются: — данные о численности обслуживаемого населения, производст­венных предприятий, о организаций и учреж­дений, находящихся в зоне …

41743 17 0

… , через циклон поступает в бак отходов, где разбавляется водой, разбивается мешалкой, а затем, в виде массы, насосом перекачивается для повторного использования в производство. 5.8 Паро- и водоснабжение производства древесноволокнистых плит Для приема пара на ПДВП и распределения его по технологическим цепочкам производства служит теплопункт. В теплопункте находится редуцирующая охлаждающая …

Что такое дебиторская и кредиторская задолженность

Дебиторская и кредиторская задолженность — это существенная и значимая часть текущего оборотного капитала компании. Так, например, от поступивших на предприятие ТМЦ до живых денег три шага, три цикла — незавершенное производство (производственный цикл), готовая продукция и собственно дебиторская задолженность (логистический и коммерческий циклы). От дебиторской задолженности только один шаг — получение денег. Как, впрочем, и от кредиторской один шаг до оттока денег — оплата задолженностей.

Анализ состава дебиторской и кредиторской задолженности

В состав кредиторской задолженности входят:

  • авансы, полученные компанией от покупателей;
  • неоплаченные задолженности по поставкам ТМЦ, уже оприходованные компанией;
  • в зависимости от логистических условий договоров ТМЦ, находящиеся в пути, но право собственности на которые уже перешло к вам, — счета к получению.

По своей экономической сущности кредиторская задолженность представляет собой взаимное товарное кредитование компаний.

В состав дебиторской задолженности входят:

  • авансы поставщикам;
  • ТМЦ, которые еще не поступили на баланс компании;
  • задолженность покупателей за отгруженные им товары;
  • счета к оплате — предоставленные вашей компанией услуги и выполненные работы, на которые вами были оформлены необходимые документы, уже принятые вашими клиентами, но денежные средства по которым еще не получены.

По видам дебиторская или кредиторская задолженность классифицируется так.

1) С точки зрения оборачиваемости:

  • краткосрочная — срок оборачиваемости менее года;
  • долгосрочная — срок оборачиваемости более года.

2) С точки зрения места возникновения: коммерческая — связанная с основной деятельностью предприятия (производством и реализацией продукции, оказанием услуг, выполнением работ).

На объемы сырья и материалов, покупных комплектующих, незавершенного производства, готовой продукции финансовый директор может оказать только косвенное влияние, поскольку это не его стезя, не его сфера управления. А вот корректировать размер дебиторской и кредиторской задолженности и таким образом влиять на текущий оборотный капитал компании вполне возможно.

Дебиторская и кредиторская задолженность предприятия должны отражаться в учете таким образом, чтобы можно было легко получить информацию о каждом контрагенте и каждом договоре на любую дату. Например, учет договоров по продаже готовой продукции удобно вести по форме, приведенной в таблице 1. Для планирования дебиторской задолженности целесообразно составить ведомость, примерный вариант которой представлен в таблице 2. Аналогично можно организовать управление кредиторской задолженностью. В этом случае графу «Покупатель» следует переименовать в «Поставщик». Анализ информации, собранной в ведомостях расчетов, позволяет определить неблагополучные договоры, платежи по которым отстают от плановых, и своевременно принять меры для изменения сложившейся ситуации.

Скачайте полезные документы:

Порядок управления дебиторской задолженностью

Регламент списания дебиторской и кредиторской задолженностей

Уведомление о взыскании просроченной дебиторской задолженности

Отчет для контроля дебиторской задолженности

Контроль дебиторской задолженности

В структуре текущих активов большинства российских предприятий дебиторская задолженность составляет внушительную часть. Это значит, что существенная часть продукции отгружается в кредит. В то же время многие компании отражают в бухучете реализацию продукции «по отгрузке» непосредственно после продажи. Иначе говоря, показатель выручки от реализации в отчете о прибылях и убытках включает еще не полученные денежные суммы. Следовательно, большинству компаний для получения живых денег необходимо не допускать возникновения просроченной дебиторской задолженности.

Поскольку величина дебиторской задолженности зависит от объема продаж, планирование начинается с составления прогноза сбыта. Как правило, компании разрабатывают такой прогноз на год с поквартальным разделением. Затем определяются коэффициенты инкассации. Эти коэффициенты показывают, какая часть реализованной продукции будет оплачена покупателями в текущем периоде, какая в следующем и т. д. Например, если по условиям договоров покупатели оплачивают 80% от стоимости приобретенных товаров в момент покупки, а оставшиеся 20% – в следующем месяце, то коэффициент инкассации текущего месяца (по этим договорам) будет составлять 80%, а следующего – 20%.

Таблица 1. Оперативный учет расчетов с покупателями

Покупатель
договора
Дата Сумма по договору Состояние расчетов Срок
платежа
Штрафные
санкции
общая аванс отгружено оплачено задолжен-
ность
условия сумма
1
2

Таблица 2. Ведомость расчетов по дебиторской задолженности

Покупатель № договора На начало месяца Месяц: август На конец месяца
I неделя II неделя III неделя IV неделя
план факт план факт план факт план факт
1.
2.
Итого

Обычно финансовые службы компании отслеживают количество времени, необходимое покупателям для оплаты счетов. Информацию о сроках оплаты получают из условий договоров о продаже продукции, оперативного учета расчетов с покупателями и ведомостей расчетов по договорам. На основе этих данных и рассчитываются . Для их определения часто используются статистические методы, основанные на анализе данных за прошлые годы.

Форма плана погашения дебиторской задолженности приведена в таблице 3.

Таблица 3. План погашения дебиторской задолженности

№ п/п

Оплачено1

Предыдущий год (факт)

январь

февраль

март

апрель

май

июнь

июль

август

сентябрь

октябрь

ноябрь

декабрь

итого на конец периода

Остаток дебиторской задолженности на конец периода2

Сумма задолженности к погашению за предыдущий год3

Отгружено: январь

февраль

март

апрель

май

июнь

июль

август

сентябрь

октябрь

ноябрь

декабрь

январь (следующего года)

Всего денежных поступлений (сумма стр. 2–15)

Отгружено товаров

1Поступления от погашения дебиторской задолженности за товары, отгруженные в каждом месяце: 10% от продаж оплачивается в месяце, предшествующем отгрузке, 50% от продаж – в месяце, когда была отгрузка, 20% продаж – в следующем месяце, 15% продаж – через месяц после отгрузки.

2Остаток дебиторской задолженности на конец периода, включая безнадежные долги и переходящие остатки предыдущего года.

3Из остатка дебиторской задолженности прошлого года ожидается к получению в январе, феврале и марте.

Рассмотрим на примере возможный вариант прогноза погашения дебиторской задолженности на год (с ежемесячной разбивкой).

Пример прогноза погашения дебиторской задолженности на год

Предположим, что у предприятия прогнозируемый объем отгрузки продукции покупателям в каждом месяце составляет 300 млн руб.

Коэффициенты инкассации:

  • 10% от продажи товаров оплачивается в месяце, предшествующем отгрузке (аванс), то есть при объеме отгрузки 300 млн руб. аванс составляет 30 млн руб.;
  • 50% от продажи товаров оплачивается в этом же месяце (150 млн руб.);
  • 20% продаж оплачивается в следующем месяце (60 млн руб.);
  • 15% продаж оплачивается через месяц (45 млн руб.);
  • 5% продаж представляют собой безнадежные к взысканию долги (15 млн руб.).

Исходя из этих условий составим план погашения дебиторской задолженности (табл. 3), который позволит прогнозировать остаток дебиторской задолженности на конец каждого месяца планируемого года.

Формула расчета дебиторской задолженности на конец периода:

Дебиторская задолженность на конец периода = Дебиторская задолженность на начало периода + Объем отгрузки текущего периода – Объем денежных поступлений в текущем периоде.

Дебиторская задолженность на начало периода совпадает с задолженностью на конец предыдущего периода. Например, дебиторская задолженность покупателей на конец марта равна:

  • 255 млн руб. + 300 млн руб. – 360 млн руб. = 195 млн руб., где 255 млн руб. – дебиторская задолженность на конец февраля;
  • 300 млн руб. – отгрузка товаров в феврале;
  • 360 млн руб. – объем денежных поступлений в марте, состоящий из погашения долга за прошлый год, а также поступлений, рассчитанных исходя из коэффициентов инкассации:
  • 45 млн руб. (15% от 300 млн руб.) – оплата товаров, отгруженных в январе;
  • 60 млн руб. (20% от 300 млн руб.) – оплата товаров, отгруженных в феврале;
  • 150 млн руб. (50% от 300 млн руб.) – оплата товаров, отгруженных в марте;
  • 30 млн руб. (10% от 300 млн руб.) – аванс за отгрузку товаров в апреле;
  • 75 млн руб. – погашение дебиторской задолженности за предыдущий год.

При постоянных объемах отгрузки и равномерном поступлении денег дебиторская задолженность увеличивается за счет безнадежных к взысканию долгов (в данном случае 5% от объема отгрузки составляет 15 млн руб.).

В первой строке табл. 3 в столбцах 2–13 указаны остатки дебиторской задолженности на конец каждого месяца планового периода. Вторая строка таблицы содержит данные о погашении в январе, феврале и марте остатка дебиторской задолженности, перешедшей с прошлого года. Далее каждая строка с 3-й по 15-ю отражает график поступления денежных средств по отгрузке, произведенной в соответствующем месяце.

В первом столбце таблицы показан остаток дебиторской задолженности на начало года. Столбцы 2–13 отражают объем денежных поступлений в соответствующем месяце за отгруженные товары. Данные суммы рассчитываются исходя из коэффициентов инкассации и специальных договоренностей с должниками (как, например, в марте).

Полученные данные о состоянии дебиторской задолженности используются при подготовке бюджета денежных средств и прогнозного баланса. Применение такого подхода удобно при прогнозировании на среднесрочный период времени (например, на год), в условиях неопределенности. При небольшом периоде планирования (на квартал) более точную оценку можно дать исходя из конкретных договоренностей с покупателями продукции.

Контроль кредиторской задолженности

Для планирования можно составить таблицу, аналогичную плану погашения дебиторской задолженности.

В этой таблице вместо отгрузки товаров потребителям отражается закупка (получение) товаров, а вместо поступления денежных средств – оплата по договорам.

Пример прогноза погашения кредитосркой задолженности на год

Допустим, что план кредиторской задолженности предприятия соответствует данным, указанным в табл. 4.

В первой строке плановой таблицы указывается остаток кредиторской задолженности на начало каждого месяца в планируемом периоде. Во второй строке отражается погашение кредиторской задолженности за товары, полученные в предыдущем плановом периоде (прошлый год). В последней строке сведены остатки кредиторской задолженности на конец каждого месяца в отчетном периоде. В столбцах 1–6 таблицы показаны суммы погашения кредиторской задолженности за товары, полученные в один из месяцев, указанных в стр. 3–8.

Рассмотрим, как можно использовать таблицу плана кредиторской задолженности. Допустим, мы хотели бы определить сумму платежей по погашению кредиторской задолженности в марте. В соответствующем столбце плана находим, что всего в марте должно быть выплачено 397 млн руб., из которых 35 млн руб. за товары, закупленные в январе, 112 млн руб. – в феврале и 250 млн руб. за товары, закупленные непосредственно в марте.

Таблица позволяет также выявить ежемесячное распределение платежей по погашению кредиторской задолженности. Допустим, в феврале планируется закупить товары на сумму 353 млн руб. (стр. 4, столбец 8). Выплата кредиторской задолженности за эти товары составит 224 млн руб. в феврале, 112 млн руб. – в марте и 17 млн руб. – в апреле.

Формула расчета кредиторской задолженности на конец месяца:

Кредиторская задолженность на конец месяца (стр. 10) = Остаток кредиторской задолженности на начало месяца (стр. 1) + Объем закупки товаров в этом месяце (столбец 8) — Сумма оплаты за товары в этом месяце (стр. 9).

Задолженность на конец месяца совпадает с задолженностью на начало следующего месяца.

Таблица 4. План погашения кредиторской задолженности

№ п/п

Оплачено

январь

февраль

март

апрель

май

июнь

Остаток задолженности на следующий период

Объем закупки товаров

Остаток задолженности на начало каждого месяца

Сумма задолженности к погашению за предыдущий год

Закуплено: январь

февраль

март

апрель

май

июнь

Всего к оплате (сумма стр. 2–8)

Остаток задолженности на конец месяца

Данные таблиц 3 и 4 необходимо постоянно корректировать в соответствии с заключаемыми договорами. Для этих целей можно использовать ведомости расчетов по дебиторской и кредиторской задолженности. С другой стороны, при заключении договоров необходимо опираться на информацию плановых таблиц для обеспечения оптимальной платежеспособности компании. Сроки оплаты в договорах о покупке и продаже товаров должны быть согласованы, чтобы платежи по обязательствам не превышали денежных поступлений от погашения дебиторской задолженности. Например, в соответствии с планом на март приходится наибольший объем платежей по погашению кредиторской задолженности. В этом случае расчеты с дебиторами желательно организовать так, чтобы большая часть оплаты за отгруженные товары поступила не позднее начала марта.

В процессе контроля и ревизии дебиторской и кредиторской задолженности необходимо разработать механизм контроля исполнения планов и коррекции плановых показателей.

Планирование задолженности тесно связано с другими элементами системы финансового менеджмента. С одной стороны, планы погашения дебиторской и кредиторской задолженности являются частью маркетинговой и кредитной политики компании. С другой стороны, — это важный подготовительный этап при формировании бюджета движения денежных средств и прогнозных финансовых документов (баланс, отчет о прибылях и убытках). Неточности в планировании расчетов с контрагентами могут негативно сказаться на достоверности прогноза движения денежных средств, что повлияет на финансовую устойчивость компании.

Соотношение кредиторской и дебиторской задолженности

Теория экономического анализа считает идеальным соотношением, когда краткосрочная дебиторская задолженность полностью покрывает кредиторскую задолженность. К такому состоянию необходимо стремиться. Стратегически можно установить индикатор — соотношение дебиторской задолженности к кредиторской как целевой. Его значение должно быть больше или равно 1.

Если не получается придерживаться индикатора, равного 1, то стоит как минимум предусмотреть зеркальные штрафные санкции, покрывающие ваши риски неисполнения обязательств.

С одной стороны, любое удлинение производственного цикла ежедневно поглощает текущий оборотный капитал, чужие деньги «в карманах» вашей компании растут в цене, вынуждают вас предлагать скидки, увеличивать суммы постоплаты, отодвигать сроки окончательных расчетов для покупателей. С другой стороны, вы вынуждены наращивать объемы, сокращать сроки перечисления авансов и постоплаты для поставщиков.

В итоге не вы диктуете правила игры, а безденежье все больше поглощает прибыль и замедляет оборачиваемость капитала компании.

Методики управления

Что касается работы с кредиторской задолженностью, то задача ее управления сводится к корректному установлению приоритетности платежей. Основной принцип — в первую очередь должны удовлетворяться потребности в производстве товаров/работ/услуг и закрытии задолженностей, которые могут повлечь за собой риски приостановки работы компании, потери деловой репутации и имиджа. Например, список может быть таким (по мере снижения приоритетности):

  1. Закупки основного сырья и материалов.
  2. Оплата энергоносителей.
  3. Выплата заработной платы.
  4. Оплата процентов по кредитам, лизинговые платежи.
  5. Выплата налогов.

Разрабатывая систему управления деньгами своей компании в «чужих» карманах, то есть дебиторской задолженностью, обязательно классифицируйте задолженность по следующим признакам:

  • продуктовые линейки — по товарному признаку;
  • подразделения/представительства/филиалы — по территориальному признаку;
  • ЦФО/ответственные управляющие точки — по центрам управления;
  • ответственные должностные лица/менеджеры — по лицам, ответственным за контакт с клиентом.

Затем надо разделить всю дебиторку по исполнению условий договоров:

  • текущая — задолженность находится в рамках условий договора (обычно — до 30 дней);
  • просроченная — задолженность не закрыта и вышла за рамки договорных отношений (обычно — от 30 до 90 дней);
  • проблемная (сомнительная) — задолженность не закрыта выше принятого в компании срока (обычно — свыше 90 дней), но еще остается твердая уверенность в ее возврате. То есть у вас есть контакт с контрагентом, вы понимаете причины проблемы и видите перспективные сроки получения денег;
  • ссудная — по длительности просрочки задолженность идентична проблемной, но при этом отношения с партнером зашли в тупик, и вы находитесь на стадии претензионной работы или уже задействовали судебные инстанции.

Условия, по которым можно ранжировать задолженность по этим видам, можно привязать к количеству дней нахождения суммы по конкретному контрагенту без движения. То есть вся идея ранжирования состоит в привязке к условиям каждого договора индивидуально.

Отчетность для анализа и контроля дебиторской и кредиторской задолженности

Для контроля кредиторской и дебиторской задолженности разработайте инструмент оперативного мониторинга, например еженедельный отчет. Основная ваша задача — быстро и достоверно информировать ответственных руководителей о состоянии данного вида оборотного капитала компании. Необходимо представлять данные в удобном для восприятия и максимально насыщенном установленными признаками виде. Но при этом должна оставаться возможность отдельных выборок. Если для этих целей у вас нет специальной ERP-системы, можно использовать Excel.

Поскольку у вас набралось достаточное количество различных признаков, которые вам необходимо презентовать руководителям для принятия управленческих решений, то отчет будет выглядеть как матрица-план по работе с задолженностью (см. табл. в «Полезных материалах» к этой статье). Этот план важно дополнить:

  • комментариями менеджеров о проделанной работе по взысканию задолженности;
  • анализом структуры задолженности для определения наиболее значимых точек воздействия;
  • номерами производственных заказов (этот признак является сквозным во всей системе отчетов);
  • датой возникновения задолженности;
  • автоматически обновляемым по дате расчетом стоимости просрочки для компании, взяв за основу, например, стоимость привлеченного финансирования, а при отсутствии внешнего заимствования — стоимость собственного капитала.

Разработка такого отчета — это только первый шаг к управлению дебиторской и кредиторской задолженнностью. Необходимы постоянные оперативные воздействия, например планерки, на которых менеджеры должны публично отчитаться, периодические рассылки отчета по ответственным лицам за несколько дней до оперативного совещания. Для каждого вида задолженности должна существовать система комплексного воздействия на клиента — по мере увеличения стадии проблемности уровень общения должен повышаться. Например, на первой стадии общения с клиентом ведут диалог менеджер, затем руководитель подразделения, затем коммерческий директор, генеральный директор и последняя стадия — юристы, служба безопасности, коллекторы, суд. В виде реперных воздействий могут быть подключены сотрудники бухгалтерии, казначеи, финансисты.

И, конечно же, должна быть система мотивации, которая стимулирует менеджеров заниматься дебиторкой наряду с поиском новых клиентов, причем она должна не только содержать штрафные санкции, но и поощрения, например, за досрочный возврат денежной суммы или своевременно предоставленные отгрузочные документы.

ВИДЕО: Что включить в регламент контроля дебиторской задолженности

Контроль дебиторской задолженности должен быть регламентирован. Следует назначить ответственные лица, которые будут следить за оплатами, отгрузками, соблюдением условий заключенных договоров, своевременно составлять отчеты срокам задолженности каждого контрагента. Какие положения включить в регламент контроля дебиторской задолженности рассказывает Дмитрий Гинкулов, заместитель генерального директора по экономике и финансам компании «Артпласт».

Методические рекомендации по управлению финансами компании

  • Главное в работе Финансового директора в 2018 году

Методика планирования дебиторской и кредиторской задолженности

Планирование дебиторской и кредиторской задолженности — важный этап формирования бюджета движения денежных средств и прогнозного баланса.

Неточности в планировании расчетов с контрагентами могут негативно повлиять на финансовую устойчивость компании. Планы погашения дебиторской и кредиторской задолженности являются частью маркетинговой и кредитной политики компании. К сожалению, на рассматриваемом предприятии не ведется планирование и анализ дебиторской и кредиторской задолженности, что отражается на динамике этих показателей. Не смотря на то, что существует множество распространенных методик. Можно порекомендовать наиболее простую.

Основой для планирования дебиторской и кредиторской задолженности служит организация системы оперативного и бухгалтерского учета на предприятии, отражающего полную информацию по клиентам, видам деятельности, конкретным продуктам, материалам или услугам в разрезе каждого заключенного контракта.

Для определения задолженности необходимо:

· оперативно отслеживать состояние расчетов с дебиторами и кредиторами;

· анализировать своевременность погашений и выплат, прогнозировать штрафные санкции.

Прогноз дебиторской и кредиторской задолженности включает:

· определение суммы погашения задолженности на начало прогнозного периода — задолженность прошлых лет;

· планирование состояния по расчетам с контрагентами на конец периода — текущая задолженность.

Сумма текущей дебиторской задолженности зависит от прогноза продаж, составляемого по контрактам на год с разбивкой по месяцам, с учетом условий оплаты (отсрочки платежа) и от укрупненного плана продаж и прогнозируемых коэффициентов инкассации, отражающих темпы погашения дебиторской задолженности в текущий период времени.

Коэффициент позволяет установить, когда и в какой сумме ожидается поступление денежных средств от продаж данного периода и рассчитывается по формуле:

Кинк = Изменение ДЗ / Объем продаж формула 3.1.

Коэффициенты инкассации выражают процент ожидаемых денежных поступлений от продаж в определенном интервале времени от момента реализации. Для их определения используются статистические методы, основанные на информации за прошлые годы и анализы реестра старения дебиторской задолженности. Планируя дебиторскую задолженность, необходимо также учитывать и безнадежные долги. При постоянных объемах отгрузки и равномерном поступлении денег увеличение дебиторской задолженности происходит за счет безнадежных к взысканию долгов.

Данные о состоянии дебиторской задолженности рассчитываются:

ДЗ на конец периода = ДЗ на начало периода + Объем отгрузки текущего периода — Объем денежных поступлений в текущем периоде — Сумма списания.

Для многих российских предприятий дебиторская задолженность составляет значительную часть в структуре оборотных активов и требует эффективного управления.

Планирование кредиторской задолженности можно проводить аналогично расчету дебиторской задолженности. В тоже время, необходимо учитывать, что бюджетные платежи и банковские кредиты, характеризующиеся большими штрафными санкциями, погашаются в первую очередь.

План погашения позволяет определить ежемесячное распределение платежей по погашению кредиторской задолженности.

КЗ на конец периода = КЗ на начало периода + Объем закупки текущего периода — Сумма оплаты в текущем периоде — Сумма списания.

Планируя и заключая контракты с контрагентами, организация определяет баланс дебиторской и кредиторской задолженности для обеспечения оптимальной платежеспособности компании.

Путем регулирования сроков оплаты в договорах о покупке и продаже, корректировки погашения дебиторской и кредиторской задолженности составляются варианты бюджета движения денежных средств, согласовываются платежи по обязательствам и денежные поступления от погашения дебиторской задолженности, прогнозируется необходимость привлечения заемных средств.

Для осуществления планирования и управления дебиторской и кредиторской задолженностью также существуют продукты программного обеспечения. Но можно и своими силами на базе Excel создать информационную систему «Оперативное управление дебиторской и кредиторской задолженностью предприятия».

Информационная система «Оперативное управление дебиторской и кредиторской задолженностью предприятия предназначена для оперативного, структурированного учета договоров, контрактов, доходов, расходов и обязательств на предприятии, служит инструментом финансового планирования и анализа, реализует функции управленческого учета, использует наряду с информацией об уже свершившихся фактах, информацию, имеющую характер прогноза, плана или норматива.

Информационная система может состоять из следующих функциональных модулей:

· Управление дебиторской задолженностью;

· Управление кредиторской задолженностью;

· Управление заемными средствами;

· Финансовое планирование.

Функциональные возможности информационной системы:

· Ведение учета договоров, доходов, расходов, обязательств, планирование доходов и расходов в разрезе статей доходов/расходов, категорий получения/списания, источников финансирования, центров ответственности (подразделений — инициаторов);

· Формирование Бюджета предприятия на любой период с учетом корректировок контрольных цифр, контроль и анализ фактического исполнения бюджета, контроль соответствия лимитам вновь поступающих договоров, счетов, заявок на платежи и прочих финансовых документов;

· Сопоставление, оценка и прогнозирование движения финансовых потоков предприятия;

· Формирование прогнозного отчета о движении денежных средств:

— план поступлений денежных средств;

— план денежных выплат;

· Автоматизация процессов оперативного планирования и управления финансовыми средствами;

· Формирование аналитической и статистической отчетности.