Виды долгосрочных обязательств и их общая характеристика

Основными видами долгосрочных обязательств в зарубежных странах являются: обязательства по выпущенным облигациям, векселя к уплате, обязательства по финансовому лизингу, пенсионные обязательства прочее. Общей чертой долгосрочных обязательств является то, что их погашение происходит не ранее чем через год после завершения операционного цикла. Поэтому эти обязательства используются как источник финансирования долгосрочных проектов предприятия.

Характерным признаком долгосрочных обязательств является также то, что предприятие выплачивает кредитору не только сумму задолженности, но и проценты за пользование кредитом. Погашение долгосрочных обязательств и уплата процентов по ним, в большинстве случаев, осуществляется периодически на протяжении всего срока действия этой задолженности. В основном использование долгосрочной задолженности для финансирования проектов капитальных вложений осуществляется прибыльно, то есть доход превышает размер выплат процентов по этой задолженности. Но в отдельных случаях, при действии неблагоприятных факторов, которые вызывают снижение доходности, доход может быть меньшим чем размер выплат процентов по долгосрочной задолженностью. В таком случае выплаты процентов по этой задолженности уменьшают размер дивидендов владельцев или величину активов предприятия.

С целью защиты кредиторов от неуплаты долгосрочной задолженности в зарубежной практике процесс оформления этой задолженности достаточно формализован и требует соблюдения ряда условий и ограничений. Ограничения могут касаться количества разрешенных к выпуску облигаций, векселей, обеспечение их активами предприятия, сроков действия облигаций И векселей, величины процентов, которые подлежат уплате и тому подобное. Эти условия указываются в вексельной сделке, в контракте на выпуск облигаций или другом документе, который регулирует выпуск. Часть такой информации также подлежит раскрытию в примечаниях к финансовым отчетам.

Управление долгосрочными долгами может поручаться также третьим лицам (доверителям), которыми могут быть банки, трастовые компании и другие финансовые учреждения. Это осуществляется, опять же, с целью предоставления больших гарантий кредиторам по погашению долгосрочных обязательств.

Наиболее распространенными способами привлечения денежных средств для финансирования долгосрочных проектов предприятия является выпуск долгосрочных векселей или облигаций. Векселя могут выдаваться на срок до 10 лет, а облигации — до 50 лет. Привлечение инвестиций путем возникновения долговых обязательств позволяет собственникам сохранять контроль за деятельностью предприятия, поскольку кредиторы (владельцы векселей и облигаций) ь а отличие от акционеров-собственников, которые владеют акциями, не получая при этом права голоса. Проценты, начисленные по долгосрочным обязательствам, относятся на расходы предприятия, что дает возможность уменьшать налогооблагаемый доход, в отличие от дивидендов, которые начисляются за счет чистой прибыли.

Недостатками долгосрочных обязательств является то, что независимо от финансового состояния предприятия, уплаты процентов по ним должны осуществляться каждого периода выплаты и большие суммы денег должны быть уплачены в период погашения основной суммы долга за ними обязательствам (особенно по облигациям). Это требует от руководства соблюдения оптимального соотношения между величиной внешней задолженности и собственного капитала, чтобы предотвратить возможные случаи банкротства из-за невозможности обеспечения этих платежей. Дивиденды же акционерам выплачиваются, в большинстве случаев, при наличии достаточной суммы денежных средств.

Вопросы учета и отражения в отчетности долгосрочных обязательств раскрываются в нескольких МСБУ, в частности:

МСФО 17 «Аренда» — рассматривает вопросы признания и отражения в финансовых отчетах обязательств, связанных с долгосрочной арендой;

МСБУ 19 «Выплаты работникам» — применяется для учета обязательств по программам пенсионного обеспечения;

МСБУ 32 «Финансовые инструменты: раскрытие и представление», МСФО 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка» и МСФО 7 «Финансовые инструменты: раскрытие информации» — распространяются на классификацию финансовых обязательств, определяют условия признания, оценки и свертывание этих обязательств.

В большинстве зарубежных стран долгосрочные обязательства отражаются в отдельных разделах пассива баланса предприятия. Лишь в отдельных странах (например, в Великобритании) предприятия отражают долгосрочную и краткосрочную задолженность в одном и том же разделе.

По строке «Заемные средства» отражается остаток займов и кредитов, которые организация получила на срок более года. Данные для этой строки берутся со счета 67 «Расчеты по долгосрочным кредитам и займам», т.е. здесь приводятся суммы долгосрочных кредитов и займов, которые на конец отчетного периода не погашены. В бухгалтерском учете, а следовательно, и в бухгалтерском балансе задолженность по полученным кредитам и займам отражается с учетом процентов, подлежащих уплате.

В данном случае следует руководствоваться ПБУ 15/2008 «Учет расходов по займам и кредитам» (далее – ПБУ 15/2008), которое устанавливает правила формирования в бухгалтерском учете и раскрытия информации в бухгалтерской отчетности о затратах, связанных с выполнением обязательств по полученным краткосрочным и долгосрочным кредитам и займам.

По строке «Отложенные налоговые обязательства» отражается остаток по кредиту одноименного счета 77. Согласно ПБУ 18/2002 отложенное налоговое обязательство – это отрицательная разница между реальным налогом на прибыль и условным налогом, исчисленным от бухгалтерской прибыли. Под отложенным налоговым обязательством понимается часть отложенного налога на прибыль, которая должна привести к увеличению данного налога, подлежащего уплате в бюджет в следующих отчетных периодах. Такое обязательство представляет собой произведение ставки налога на налогооблагаемую временную разницу. В свою очередь последняя отражает доходы, которые учитываются при формировании бухгалтерской прибыли в текущем, а налогооблагаемой – в следующих отчетных периодах, а также расходы, которые учитываются при формировании бухгалтерской прибыли в следующих отчетных периодах, а налогооблагаемой – в текущем отчетном периоде.

По строке «Оценочные обязательства» показывается сумма оценочных обязательств со сроком погашения более одного года, отраженная на счете учета резервов предстоящих расходов (счет 96). Порядок признания и определения величины оценочных обязательств установлен ПБУ 8/2010 «Оценочные обязательства, условные обязательства и условные активы» (далее – ПБУ 8/2010). В пояснениях к бухгалтерскому балансу раскрывается информация, состав которой установлен п. 24, 25, 27 и 28 ПБУ 8/2010.

По строке «Прочие долгосрочные обязательства» показываются долгосрочные обязательства, не нашедшие своего отражения по предыдущим строкам разд. IV бухгалтерского баланса.

Краткосрочные обязательства

По строке «Заемные средства» приводится остаток займов и кредитов, которые организация получила на срок менее года или на один год. Данные берутся со счета 66 «Расчеты по краткосрочным кредитам и займам», т.е. здесь приводятся суммы краткосрочных кредитов и займов, которые на конец отчетного периода не погашены. Задолженность отражается с учетом процентов, подлежащих уплате (ПБУ 15/2008).

По строке «Кредиторская задолженность» приводится суммарная величина:

• – непогашенной организацией задолженности поставщикам и подрядчикам за поступившие материальные ценности (выполненные работы, оказанные услуги), т.е. кредитовые сальдо по счетам 60 и 76;
• – задолженности по начисленной оплате труда, социальным и компенсационным выплатам, а также по выплатам работникам доходов по акциям и другим ценным бумагам данной организации.

Учет расчетов с сотрудниками (как штатными, так и внештатными) по всем видам оплаты труда, включая премии, пособия и другие начисления, ведется на счете 70 «Расчеты с персоналом по оплате труда». По кредиту этого счета отражаются начисленные суммы, а по дебету – суммы выплаченные и удержанные. Кредитовое сальдо но счету 70 указывается по рассматриваемой строке бухгалтерского баланса;

• – остатка задолженности по социальному страхованию, учтенного по счету 69 «Расчеты по социальному страхованию и обеспечению»;
• – остатка задолженности по счету 68 «Расчеты по налогам и сборам»;
• – остатка задолженности организации по расчетам, которые нс упомянуты выше. В частности, кредиторская задолженность по авансам полученным, задолженность по обязательному и добровольному страхованию, депонированной зарплате подотчетным лицам, задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов.

В пояснениях к бухгалтерскому балансу по кредиторской задолженности раскрываются:

• – движение за отчетный и предыдущий годы сумм долгосрочной и краткосрочной кредиторской задолженности в целом и по рассмотренным выше ее видам с отдельным обозначением причитающихся к уплате процентов, штрафов и иных начислений;
• – просроченная кредиторская задолженность в целом и по отдельным ее видам по состоянию на каждую дату, обозначенную в балансе.

По строке «Доходы будущих периодов» отражается остаток по одноименному счету 98. По кредиту этого счета в составе доходов учитываются, например:

• • в корреспонденции с дебетом счета 08 первоначальная стоимость основных средств, полученных организацией по договору дарения (безвозмездно), которая далее в течение срока их полезного использования относится на финансовые результаты в качестве прочих доходов (н. 29 Методических указаний по бухгалтерскому учету основных средств);
• • суммы бюджетных средств на финансирование капитальных расходов (в корреспонденции с дебетом счета 86 «Целевое финансирование») при вводе объектов внеоборотных активов в эксплуатацию с последующим их отнесением в течение срока полезного использования этих объектов в размере начисленной амортизации на финансовые результаты в качестве прочих доходов (п. 9 ПБУ 13/2000 «Учет государственной помощи» (далее – ПБУ 13/2000));
• • суммы бюджетных средств на финансирование текущих расходов (в корреспонденции с дебетом счета 86) в момент принятия к бухгалтерскому учету материально-производственных запасов (МПЗ), начисления оплаты труда и осуществления других аналогичных расходов с их последующим отнесением на финансовые результаты в качестве прочих доходов при отпуске МПЗ в производство продукции, на выполнение работ (оказание услуг), начисления оплаты труда и осуществления других расходов аналогичного характера (п. 9 ПБУ 13/2000);
• • суммы предстоящих к получению доходов (уменьшения расходов), связанных с изменением оценочных значений в отношении сроков полезного использования основных средств и нематериальных активов, ожидаемого поступления будущих экономических выгод от их использования, в части влияния этого уменьшения на бухгалтерскую отчетность будущих периодов (п. 20 и 27 ПБУ 6/2001, п. 27 и 30 ПБУ 14/2007, а также п. 3 и 4 ПБУ 21/2008);
• • разница между балансовой стоимостью недостающих ценностей и суммой, подлежащей взысканию с виновного лица; и др.

По строке «Оценочные обязательства» отражается остаток учитываемых по кредиту счета 96 оценочных обязательств, которые в соответствии с п. 5 ПБУ 8/2010 признаются в бухгалтерском учете при одновременном соблюдении следующих условий:

• а) у организации существует обязанность, явившаяся следствием прошлых событий ее хозяйственной жизни, исполнения которой организация не может избежать. Когда у организации возникают сомнения в наличии такой обязанности, организация признает оценочное обязательство, если в результате анализа всех обстоятельств и условий, включая мнение экспертов, более вероятно, чем нет, что обязательство существует;
• б) уменьшение экономических выгод организации, необходимое для исполнения оценочного обязательства, вероятно;
• в) величина оценочного обязательства может быть обоснованно оценена.

Например, здесь может учитываться:

• • оценочное обязательство по предстоящим потерям в связи с тем, что по существующему на отчетную дату судебному разбирательству решение с достаточной степенью вероятности будет принято не в пользу организации;
• • оценочное обязательство по гарантийному обслуживанию проданных товаров, если организация по договору несет обязанность такого обслуживания (пример расчета величины рассматриваемого обязательства приведен в ПБУ 8/2010);
• • оцененные достаточно обоснованно обязательства в связи с объявленной предстоящей реструктуризацией деятельности организации;
• • оценочное обязательство, т.е. резерв на покрытие предвиденных расходов на гарантийное обслуживание и гарантийный ремонт объекта, созданного по договору строительного подряда. Такой резерв образуется при условии, что предвиденные расходы могут быть достоверно определены (п. 12 ПБУ 2/2008 «Учет договоров строительного подряда»); и др.

В пояснениях к бухгалтерскому балансу должны быть раскрыты виды и движение оценочных обязательств.

По строке «Прочие обязательства» показываются виды краткосрочных обязательств, не нашедшие своего отражения по предыдущим строкам разд. V бухгалтерского баланса.

• Подробнее об оценочных обязательствах см. с. 374.
• Например, здесь можно обозначить сумму резерва, связанного с прекращением деятельности и образованного в соответствии с ПБУ 16/02 «Информация по прекращаемой деятельности» на срок более года. Заметим, что ПБУ 8/2010 и ПБУ 16/2002 могут не применяться субъектами малого предпринимательства, за исключением элементов публично размещаемых ценных бумаг.
• Со сроком погашения один год и менее одного года.

• Долгосрочные обязательства

  К долгосрочным обязательствам относятся те виды задолженностей, срок выплаты которых превышает один год (отчетный период). Обычно в этой группе обязательств присутствуют следующие статьи: • долгосрочные займы банков (long-term bank loan, debts); • ссуды иод недвижимость (mortgage loan);…
  (ФИНАНСОВЫЙ МЕНЕДЖМЕНТ. ЧАСТЬ 1. ОСНОВНЫЕ ПОНЯТИЯ, МЕТОДЫ И КОНЦЕПЦИИ)

• Долгосрочные и рамочные торговые договоры. Договоры-условия возникновения коммерческих обязательств

  Долгосрочные договоры. Один из серьезных недочетов современного законодательства — отсутствие правового регулирования процедуры заключения долгосрочных договоров — договоров, предполагающих систематическое (периодическое или длящееся) однородное исполнение в течение длительного времени — пяти…
  (КОММЕРЧЕСКОЕ ПРАВО)

• Издержки производства в долгосрочном периоде

  Особенно остро стоит проблема расчета издержек на единицу продукции при наращивании производственных мощностей и, соответственно, масштабов производства. В этом случае одновременно с увеличением производственных мощностей увеличивается количество перерабатываемых материалов, энергии, приходится нанимать…
  (Экономическая теория)

• Равновесие предприятия в долгосрочном периоде

  В условиях чисто конкурентного рынка цена продукта является для производителя заданной величиной, он может только приспосабливаться к ней, одна фирма воздействовать на цену не в состоянии. Но если условия начнут меняться у всех производителей, изменится совокупное предложение всех фирм, и отраслевая…
  (Экономическая теория)

• Выбор политики управления краткосрочными обязательствами

  Каждому типу управления оборотными активами должна соответствовать определенная политика их финансирования, т.е. управления краткосрочными обязательствами (пассивами). Признаком агрессивной политики управления краткосрочными пассивами служит значительный (более 50%) удельный вес краткосрочных кредитов…
  (Корпоративные финансы)

• Определение политики комплексного оперативного управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами

  Содержание политики комплексного управления оборотными активами заключается в: • выборе оптимального уровня и рациональной структуры оборотных активов с учетом специфики деятельности предприятия (корпорации); • определении объема и структуры источников финансирования оборотных активов. Различают три…
  (Инвестиции)

• Особенности и принципы оперативного управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами на предприятиях туризма и гостиничного хозяйства

  Формирование запасов Запасы группируются следующим образом: — производственные запасы (запасы сырья и материалов, необходимые для производства продукции). Для ресторана это продукты питания. -запасы готовой продукции, предназначенные для бесперебойной реализации клиентам (сувениры). В гостиничном…
  (ФИНАНСОВЫЙ МЕНЕДЖМЕНТ В ТУРИЗМЕ И ГОСТИНИЧНОМ ХОЗЯЙСТВЕ)

• Краткосрочные долговые обязательства

  В этом параграфе мы более подробно рассмотрим описание кредитных сделок с некоторыми простейшими финансовыми инструментами — краткосрочными долговыми обязательствами. Краткосрочные долговые обязательства — один из распространенных видов ценных бумаг, обращающихся на так называемом денежном рынке…
  (ФИНАНСОВАЯ МАТЕМАТИКА)

• Долгосрочные обязательства

  К долгосрочным обязательствам относятся те виды задолженностей, срок выплаты которых превышает один год (отчетный период). Обычно в этой группе обязательств…

• Долгосрочные и рамочные торговые договоры. Договоры-условия возникновения коммерческих обязательств

  Долгосрочные договоры. Один из серьезных недочетов современного законодательства — отсутствие правового регулирования процедуры заключения долгосрочных…

• Издержки производства в долгосрочном периоде

  Особенно остро стоит проблема расчета издержек на единицу продукции при наращивании производственных мощностей и, соответственно, масштабов производства….

• Равновесие предприятия в долгосрочном периоде

  В условиях чисто конкурентного рынка цена продукта является для производителя заданной величиной, он может только приспосабливаться к ней, одна фирма воздействовать…

• Выбор политики управления краткосрочными обязательствами

  Каждому типу управления оборотными активами должна соответствовать определенная политика их финансирования, т.е. управления краткосрочными обязательствами…

• Определение политики комплексного оперативного управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами

  Содержание политики комплексного управления оборотными активами заключается в: • выборе оптимального уровня и рациональной структуры оборотных активов…

• Особенности и принципы оперативного управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами на предприятиях туризма и гостиничного хозяйства

  Формирование запасов Запасы группируются следующим образом: — производственные запасы (запасы сырья и материалов, необходимые для производства продукции)….

• Краткосрочные долговые обязательства

  В этом параграфе мы более подробно рассмотрим описание кредитных сделок с некоторыми простейшими финансовыми инструментами — краткосрочными долговыми обязательствами….