Порядок выплаты дивидендов акционерным обществом

12

Дивидендная политика представляет собой составную часть общей политики управления
прибылью, заключающуюся в оптимизации пропорций между потребляемой и
капитализируемой ее частями с целью максимизации рыночной стоимости предприятия.

Порядок выплаты дивидендов российским АО установлен ГК РФ (ст. 102), Федеральным
законом РФ «Об АО» и положениями, разрабатываемыми и утверждаемыми АО для внутреннего
пользования.

Дивиденды выплачиваются ежеквартально, раз в полгода, раз в 9 месяцев или 1 раз в год. Выплаты промежуточных дивидендов возможны, если это предусмотрено в уставе АО. Если выплачен промежуточный дивиденд, то годовой дивиденд учитывает выплаты промежуточного. Решение о выплате (объявлении) дивидендов по результатам первого квартала, полугодия и девяти месяцев финансового года может быть принято в течение трех месяцев после окончания соответствующего периода. Источником выплаты дивидендов является прибыль общества после налогообложения (чистая прибыль общества), которая определяется по данным бухгалтерской отчетности общества.

Решение о выплате промежуточных дивидендов, размере дивиденда и форме его выплат по акциям каждой категории принимается советом директоров общества. Решение о выплате годового дивиденда принимается общим собранием акционеров по рекомендации совета директоров. При этом размер годового дивиденда не может быть больше рекомендованных советом директоров и меньше выплаченных промежуточных дивидендов. Общее собрание акционеров вправе принять решение о невыплате дивидендов по акциям определенных категорий, а также о выплате дивидендов по привилегированным акциям в неполном размере. Если дивиденд объявлен общим собранием, то его выплата является обязательной.

Как правило, дивиденды выплачиваются наличными деньгами за вычетом налога на доходы
физических лиц. Однако, дивиденды могут быть выплачены и имуществом или акциями.

Выплата дивидендов акциями обоснована, если:

компания испытывает затруднения с наличностью, но стремиться сохранить дивиденд;

компания, инвестируя значительную часть прибыли в производство, сохраняет определенный уровень дивидендов. Важно обратить внимание, что в этом случае не размывается контрольный пакет акций;

менеджеры компании стремятся изменить структуру собственников, выплачивая части акционеров (менеджерам высшего уровня) дивиденды акциями.

Дата выплаты дивидендов (годового) определяется уставом общества или решением общего
собрания акционеров. Дата выплаты промежуточных дивидендов устанавливается решением совета директоров; выплата не может начать ранее 30 дней после принятия решения. Для каждой выплаты дивидендов составляется список лиц, имеющих право на получение дивидендов, так как все акции в России именные. Такими лицами являются акционеры и номинальные держатели акций. (Номинальные держатели акций осуществляют доверительное управление пакетами акций, переданными им акционерами).

В соответствии со ст. 43 ФЗ «Об акционерных обществах» предприятие не вправе принимать решение о выплате дивидендов по акциям (рисунок):

— до полной оплаты всего уставного капитала общества;

— до выкупа акций, по которым акционеры имеют право требовать выкупа;

— если на момент выплаты дивидендов общество отвечает признакам несостоятельности, или если эти признаки появятся у общества в результате выплаты дивидендов;

— если не принято решение о выплате в полном размере по привилегированным акциям, размер дивиденда по которым определен уставом общества;

— если стоимость чистых активов станет меньше после выплаты дивидендов его уставного капитала, резервного фонда и превышения над номинальной стоимостью ликвидационной стоимости размещения привилегированных акций (схема).

Рисунок – Случаи невыплаты дивидендов акционерным обществом

Под стоимостью чистых активов акционерного общества понимается величина, определяемая путем вычитания из суммы активов акционерного общества (оборотные и внеоборотные, за исключением задолженности участников (учредителей) по взносам в уставный капитал) суммы его обязательств, принимаемых к расчету (долгосрочных обязательств по займам и кредитам, прочих долгосрочных обязательств; краткосрочных обязательств по займам и кредитам; кредиторской задолженности; задолженности участникам (учредителям) по выплате доходов; резервов предстоящих расходов; прочих краткосрочных обязательств).

Теории выплаты дивидендов

Главной целью финансового управления предприятием является максимизация его стоимости, поэтому так важно правильно оценить влияние, которое окажет выплата дивидендов на финансовое состояние предприятия и стоимость акций.

Дивидендная политика представляет собой составную часть общей политики управления прибылью, заключающуюся в оптимизации пропорций между потребляемой и капитализируемой ее частями с целью максимизации рыночной стоимости предприятия.

Формированию оптимальной дивидендной политики в странах с развитой рыночной экономикой посвящены многочисленные теоретические исследования.

Наиболее распространенными теориями, связанными с формированием дивидендной ной политики, являются:

1. Теория независимости (иррелевантности) дивидендов. Ее авторы — Модильяни и Миллер утверждают, что выбранная дивидендная политика (структура капитала) не оказывает никакого влияния на рыночную стоимость предприятия (цену акций), ни на благосостояние собственников в текущем или перспективном периоде. ММ представили наиболее убедительные доказательства незначительности той роли, которую играют дивиденды. Логика этой теории такова. Если компания получила прибыль и имеет возможность ее инвестировать в проект, генерирующий доходность, равную в среднем по компании, то она может выбрать один из трех вариантов: 1) реинвестировать прибыль в полном объеме; 2) выплатить всю прибыль в виде дивидендов и профинансировать проект за счет дополнительной эмиссии акций; 3) часть прибыль выплатить в виде дивидендов, а проект профинансировать за счет двух источников – нераспределенной прибыли и доходом от эмиссии акций. Принимая решения в области финансовых вложений, инвестор обращает внимание на доходность вложений, складывающейся из дивидендной и капитализированной доходностей. При наличии определенных оговорок ни один из трех вариантов выплаты дивидендов не меняет общей доходности, а приводит к изменению структуры доходности. Во втором случае акционеры получают весь доход в виде дивидендов, а капитализируемая доходность равна 0. Таким образом, каждый из трех вариантов равноценен для инвесторов.

Другой пример. Компания не выплачивает дивиденды и полностью реинвестирует свою прибыль. Акционер, желающий получить 10% «дивидендный» доход от обладания своими акциями, может сделать это, продавая по 10% своих акций ежегодно. В случае, если компания, выплачивающая высокие дивиденды, обеспечивает инвестору 15% доход (при условии, что он ожидает только 10%), то инвестор может использовать излишний для него доход на приобретение дополнительных акций этой же компании.

Данная теория выплата дивидендов характеризуется наличием определенных ограничений: на рынке отсутствуют трансакционные затраты; отсутствует налог на прибыль; равноценность для инвесторов дивидендов и доходов от прироста капитала; рынок находится в сильной степени эффективности и др. Очевидно, что далеко не все ограничения оправданны.

На самом деле инвесторы, при продаже акций должны оплачивать услуги брокера, а инвесторы, предпочитающие капитальную прибыль, прежде чем купить акции, должны уплатить налог на доходы физических лиц. Таким образом, на предпочтения инвесторов дивидендная политика может оказывать значительное влияние.

В соответствии с этой теорией дивидендной политике отводится пассивная роль в управлении прибылью.

2. Теория предпочтительности дивидендов («синица в руках») — авторы Джон Литнер и Майрон Гордон утверждают, что каждая единица текущего дохода (выплаченного в форме дивидендов) стоит всегда больше, чем доход, отложенный на будущее, в связи с присущим ему риском. Исходя из этой теории, максимизация дивидендных выплат предпочтительней, чем капитализация прибыли, поскольку дивидендная составляющая требуемой доходности (Дивиденды/Рыночная цена акций) подвержена меньшему риску, чем составляющая q – темп роста прибыли). Текущие дивидендные выплаты уменьшают уровень неопределенности инвесторов относительно целесообразности и выгодности инвестирования в данную компанию; тем самым их удовлетворяет меньшая норма прибыли на инвестированный капитал, используемая в качестве ставки дисконтирования, что приводит к возрастанию рыночной стоимости собственного капитала. Напротив, если дивиденды не выплачиваются, неопределенность увеличивается, приемлемая для акционеров нома прибыли растет, что приводит к снижению рыночной стоимости акционерного капитала. Таким образом, увеличивая долю прибыли, направляемую на выплату дивидендов, можно способствовать рыночной стоимости предприятия.

3. Теория минимизации дивидендов (налоговых предпочтений). В соответствии с этой теорией с позиции акционеров приоритетное значение имеет не дивидендная, а капитализированная доходность. Это объясняется тем, что доход от капитализации прибыли облагается налогом по меньшей ставке, чем полученные дивиденды (в США, но не в России). Кроме того, налог на прирост капитала отсрочивается до момента фактической продажи акций. По этим причинам эффективный налог на прирост капитала (с учетом фактора стоимости денег во времени) оказывается меньше, чем налог на дивидендный доход. Дивидендная политика должна обеспечивать минимизацию дивидендных выплат, а соответственно максимизацию капитализации прибыли.

4. Сигнальная теория дивидендов. Эта теория построена на том, что основные модели оценки текущей реальной рыночной стоимости акций в качестве базисного элемента используют размер выплачиваемых по ней дивидендов. Дивиденды оказывают влияние на цену акций, поскольку они передают информацию о прибыльности предприятия. ММ отметили тот факт, что предприятия с неохотой снижают дивиденды, а следовательно, они также и не повышают их, если в будущем не предполагают получать более большую стабильную прибыль. Таким образом, ММ утверждали, что рост дивидендов выше ожидаемого уровня должен стать инвесторам неким «сигналом», что руководство предприятия ожидает в будущем хорошие результаты его работы, и этот факт может положительно повлиять на курс акций. И наоборот, снижение дивидендов или меньший, чем ожидали инвесторы, их рост является сигналом того, что менеджеры компании ожидают довольно скромную прибыль, что может привести к снижению цены акций. Таким образом, рост уровня дивидендных выплат, как правило, приводит к возрастанию рыночной стоимости акций

5. Теория соответствия дивидендной политики составу акционеров (теория клиентуры). В соответствии с этой теорией компания должна осуществлять такую дивидендную политику, которая соответствует ожиданиям большинства акционеров. Если основной состав акционеров отдает предпочтение текущему доходу, то следует распределять большую часть прибыли на дивиденды, если акционеры преследуют стратегические цели, следовательно, — реинвестировать прибыль. Та часть акционеров, которая с такой дивидендной политикой не согласна, реинвестирует свой капитал в акции других компаний, в результате чего состав клиентуры станет более однородный.

Типы дивидендной политики

Практическое использование теорий дивидендной политики позволило выработать три подхода к формированию дивидендной политики — консервативный, умеренный и агрессивный.

Каждому из этих подходов соответствует определенный тип дивидендной политики.

Таблица – Варианты типов дивидендной политики

Подход к формированию дивидендной политики	Варианты используемых типов дивидендной политики
Консервативный подход	1. Остаточная политика дивидендных выплат 2. Политика стабильного размера дивидендных выплат
Компромиссный (умеренный) подход	3. Политика минимального стабильного размера дивидендов с надбавкой в отдельные периоды
Агрессивный подход	4. Политика стабильного уровня дивидендов 5. Политика постоянного возрастания размера дивидендов

Консервативному подходу соответствуют:

1. Остаточная политика дивидендных выплатпредполагает, что фонд выплаты дивидендов образуется после того, как за счет прибыли удовлетворена потребность в формировании
собственных ресурсов, обеспечивающих в полной мере реализацию инвестиционных возможностей предприятия. Согласно этому типу, любое предприятие, формируя дивидендную политику: 1) определяет оптимальный бюджет капвложений; 2) определяет сумму акционерного капитала, необходимую для финансирования бюджета при заданной структуре капитала; 3) в максимально возможной степени реинвестирует нераспределенную прибыль; 4) выплачивает прибыль, только если имеется больше прибыли, чем требуется для поддержания оптимального бюджета капвложений. Объем выплачиваемых дивидендов при таком типе дивидендной политики определяется:

или

,

где ЧП – чистая прибыль предприятия;

РП – реинвестируемая прибыль;

ДСК – целевая доля собственного капитала;

Инв – общая сумма инвестиций за период.

Пример. Предположим, что целевое отношение собственного капитала к общей сумме активов составляет 0,6. Объем предполагаемых инвестиций составляет 5 млн. рублей. В этом случае предприятию потребуется 3 млн. руб. собственного капитала (5 млн. руб.*0,6). Если бы прибыль компании составила 10 млн. руб., то на выплату дивидендов пошло бы 7 млн. прибыли (10 – 3), а на финансирование капвложений фирма использовала бы 3 млн. руб. нераспределенной прибыли и 2 млн. заемного капитала. Если же сумма собственного капитала, необходимая для финансирования проекта, превышает чистую прибыль (17 млн.), то дивиденды бы не выплачивались, а компании пришлось бы осуществлять новую эмиссию акций (1)17*0,6 = 10,2 млн. руб.; 2) 10 – 10,2 = -0,2 млн. руб.).

В таблице и на рисунке представлена динамика дивидендов при остаточной политике дивидендных выплат:

Таблица – Дивидендные выплаты при остаточной политике дивидендных выплат

Показатели	Год	Итого
Чистая прибыль	100 000	150 000	120 000	200 000	130 000	700 000
Инвестиции
Реинвестируемая прибыль (СК/Активы =0,6)
Остаточные дивиденды

Графически остаточную политику дивидендных выплат можно представить следующим образом:

Рисунок – Динамика размера дивидендов на одну акцию при остаточном типе дивидендной политики

Преимущества: политика этого типа обеспечивает высокие темпы развития предприятия,
повышение его финансовой устойчивости.

Недостатки: нестабильность размеров дивидендных выплат, полная непредсказуемость их размеров отрицательно сказывается на формировании уровня рыночной цены акций.

2. Политика фиксированного размера дивидендных выплатпредполагает выплату неизменной их суммы на протяжении продолжительного периода (при высоких темпах инфляции сумма дивидендных выплат корректируется на индекс инфляции). Основной принцип – регулярность выплачиваемых дивидендов. Определяя размер фиксированного дивиденда на некоторую перспективу, предприятия в качестве ориентира используют приемлемые для них значения показателя «дивидендный выход» (таблица):

,

где Див – дивиденд на одну акцию;

EPS – чистая прибыль на одну акцию.

Следует отметить, что сумма значений показателя дивидендного выхода и коэффициента реинвестирования прибыли равна единице.

Таблица – Дивидендные выплаты при политике фиксированных дивидендных выплат

Показатели	Год	Итого
Чистая прибыль	100 000	150 000	120 000	200 000	130 000	700 000
Инвестиции	60 000	50 000	110 000	120 000	100 000	440 000
Фиксированные дивиденды	35 000	35 000	35 000	35 000	35 000	175 000

Графически динамику дивидендных выплат при политике фиксированных дивидендов можно представить:

Рисунок – Динамика размера дивидендов на одну акцию при политике фиксированных дивидендных выплат

Преимущества: надежность, которая создает чувство уверенности у акционеров в неизменности размера текущего дохода вне зависимости от различных обстоятельств, определяет стабильность котировок акций на фондовом рынке.

Недостатки: слабая связь с финансовыми результатами деятельности предприятия. При низком уровне прибыли инвестиционная активность может быть сведена кнулю. Чтобы этого избежать, размер дивидендных выплат устанавливается обычно на низком уровне.

Умеренному подходу соответствует:

3. Политика минимального стабильного размера дивидендов с надбавкой в отдельные периоды(политика «экстра-дивиденда») представляет наиболее взвешенный тип. Предполагаетстабильную гарантированную выплату дивидендов в минимально предусмотренном размере (как в предыдущем случае) при высокой связи с финансовыми результатами деятельности предприятия, позволяющей увеличивать размер дивидендов в периоды благоприятной хозяйственной конъюнктуры, не снижая при этом уровень инвестиционной активности (таблица и рисунок).

Таблица – Дивидендные выплаты при политике «экстра-дивиденда»

Показатели	Год	Итого
Чистая прибыль	100 000	150 000	120 000	200 000	130 000	700 000
Инвестиции	60 000	50 000	110 000	120 000	100 000	440 000
Фиксированные дивиденды	35 000	35 000	35 000	80 000	35 000	220 000

Зависимость дивидендов от размера чистой прибыли при реализуемой дивидендной политике «экстра-дивидендо» представлена на графике (рисунок).

Рисунок – Динамика размера дивидендов на одну акцию при политике «экстра-дивиденда»

Преимущества: надежность, которая создает чувство уверенности у акционеров в неизменности
размера текущего дохода вне зависимости от различных обстоятельств, сглаживает колебание
котировок акций на фондовом рынке.

Недостатки: при продолжительной выплате минимальных размеров дивидендов
инвестиционная привлекательность акций компании снижается и соответственно падает их рыночная
стоимость, «экстра»-дивиденд при слишком частой выплате становится ожидаемым и перестает играть должную роль в поддержании курса акций.

Агрессивному подходу соответствуют:

4. Политика стабильного уровня дивидендовпредусматривает установление долгосрочного нормативного коэффициента дивидендных выплат по отношению к сумме прибыли (или норматива распределения прибыли на потребляемую или капитализируемую ее части).

Объем выплачиваемых дивидендов при таком типе дивидендной политики определяется:

,

где ЧП — чистая прибыль предприятия;

КДВ — коэффициент дивидендных выплат.

Отсюда:

Таблица – Дивидендные выплаты при политике стабильного уровня дивидендов

Показатели	Год	Итого
Чистая прибыль	100 000	150 000	120 000	200 000	130 000	700 000
Инвестиции	60 000	50 000	110 000	120 000	100 000	440 000
Стабильные дивиденды (коэффициент дивидендных выплат — 35%)	35 000	52 500	42 000	70 000	45 500	245 000

На рисунке представлена динамика дивидендов при политике стабильного уровня дивидендных выплат:

Рисунок – Динамика размера дивидендов на одну акцию при политике стабильного уровня дивидендных выплат Преимущества: простота формирования дивидендных выплат и тесная связь с размером формируемой прибыли.

Недостатки: нестабильность размеров дивидендных выплат на акцию, определяемая
нестабильностью суммы формируемой прибыли.

5. Политика постоянного возрастания размера дивидендовпредусматривает стабильное возрастание уровня дивидендных выплат в расчете на одну акцию. Возрастание дивидендов при осуществлении такой политики происходит, как правило, в твердо установленном проценте прироста к их размеру в предшествующем периоде (таблица).

Таблица – Дивидендные выплаты при политике постоянного возрастания дивидендов

Показатели	Год	Итого
Чистая прибыль	100 000	150 000	120 000	200 000	130 000	700 000
Инвестиции	60 000	50 000	110 000	120 000	100 000	440 000
Возрастающие дивиденды	35 000	45 000	60 000	75 000	90 000	305 000

Зависимость дивидендов от размера чистой прибыли представлена на рисунке

Рисунок – Динамика размера дивидендов на одну акцию при политике постоянного возрастания размера дивидендных выплат

Преимущества: обеспечение высокой рыночной стоимости акций компании и формирование положительного ее имиджа у потенциальных инвесторов при дополнительных эмиссиях.

Недостатки: отсутствие гибкости в ее проведении и постоянное возрастание финансовой
напряженности (если фонд дивидендных выплат растет быстрее, чем сумма прибыли).

Бухгалтерский счет для учета дивидендов

Все коммерческие организации создаются для целей извлечения прибыли. Однако если индивидуальному предпринимателю для изъятия полученного дохода достаточно снять средства с расчетного счета, компаниям, зарегистрированным как АО или ООО, приходится осуществлять выплату дивидендов.

Что представляет собой понятие «дивиденды»

Дивиденды представляют собой часть чистой прибыли компании, полученной по итогам отчетного периода и подлежащей выплате акционерам или участникам общества. Расчет с участниками по дивидендам базируется на соблюдении следующих правил:

1. Выплата такого рода обязательна для обществ с ограниченной ответственностью и акционерных обществ;
2. Перечисление чистой прибыли производится с той периодичностью, которая подкреплена решением собрания участников;
3. В акционерных обществах дивиденды выплачиваются в зависимости от имеющихся у акционеров акций (количества и видов), а в ООО – доли участников в уставном капитале организации.

Условия выплаты дивидендов в АО и ООО

Для того чтобы перечисление чистой прибыли проводилось правомерно, должны быть соблюдены несколько условий:

1. Компанией должна быть получена прибыль. Наличие этого факта является определяющим для возможности выплаты части полученной выгоды;
2. В организации отсутствует долг по покрытию уставного капитала;
3. Если по каким-либо причинам участник общества (акционер) выбыл из организации, его доля погашена полностью;
4. Выкуп акций в связи с требованиями акционеров общества полностью завершен;
5. Последовательность погашения долга по акциям соблюдена в соответствие с разновидностями выпускаемых акций.

Дивиденды, выплачиваемые АО

Расчет с акционерами в АО должен производиться на основе утвержденного законом порядка выплат:

1. По итогам отчетного периода компания вправе произвести расчеты с акционерами, выплатив им дивиденды. Отчетным периодом является квартал, полугодие и 9 месяцев. Решение о выплате может быть принято собранием акционеров не позднее, чем через три месяца по окончании отчетного периода.

Собрание акционеров призвано решить следующие вопросы:

• В каком размере по каждой категории акций будет производиться выплата;
• В денежной или неденежной форме;
• Дату определения лиц, которые вправе получить дивиденды.

1. Определить акционеров для получения части чистой прибыли компания должна в период от 10 до 20 дней с момента принятия такого решения. Выплата дивидендов акционерам, имена которых указаны в реестре держателей акций, производится по безналичному расчету либо на банковский счет, либо почтовым переводом.
2. Если участник акционерного общества не получил, положенные ему денежные средства в связи с отсутствием у АО реквизитов для перечисления или по иной причине, он имеет возможность обратиться в компанию в течение трех лет с требованием погасить имеющийся долг. Компания на свое усмотрение может увеличить срок требования выплаты до пяти лет. Если период истек, а участник не получил свой доход, организация зачисляет невостребованные средства в нераспределенную прибыль.

Дивиденды, выплачиваемые ООО

Нормативно-правовой базой, регулирующей деятельность ООО, установлен порядок распределения прибыли участниками обществ:

• Общества с ограниченной ответственностью вправе распределять полученную по итогам деятельности прибыль между своими участниками в те же периоды, которые установлены для АО. Общее собрание учредителей является основанием для выплаты дивидендов;
• В общем случае распределение полученной прибыли производится пропорционально участию в уставном капитале компании. Однако единогласное решение учредителей может определить иной порядок начисления при внесении изменений в устав организации;
• Все нюансы выплаты дивидендов определяются участниками на собрании учредителей. Согласно ст. 28 федерального закона № 14-ФЗ от 08.02.1998г. срок перечисления чистой прибыли учредителям не может быть 60 дней со дня проведения собрания учредителей;
• Если один из участников в указанный срок не обратился за полагающимися ему процентами от деятельности, он вправе получить свой доход в течение трех лет. Если общество сочтет нужным, срок может быть продлен, но не более чем до пяти лет. Закрепить данное изменение можно путем проведения корректировки устава организации;
• По истечении периода, позволяющего обратиться за получением дивидендов, указанные денежные средства становятся чистой прибылью компании.

Налоговый учет дивидендов

Налоговое законодательство, в частности, ст. 214 НК РФ определяет некоторые особенности, возникающие при выплате процентов участникам обществ. В зависимости от того, получены дивиденды на территории нашей страны или за рубежом, устанавливается методика налогообложения. Для тех граждан, которые получают дивиденды от источников за границей, предусмотрено уменьшение величины налога на доходы к уплате на суммы, перечисленного за рубежом налога. Однако это правило относится только к тем странам, с которыми у России заключен договор, позволяющий физическим лицам предупредить двойное налогообложение доходов. Тем не менее, если гражданин уплатил в бюджет иностранного государства сумму, большую, чем начислено по законам РФ, то возместить величину разницы он не вправе.

Как и НДФЛ с иных видов дохода, не относящихся к категории дивидендов, налог должен быть перечислен в бюджет налоговым агентом. Расчет необходимо произвести отдельно по каждому налогоплательщику и каждой выплате. Начиная с 2015 года, дивиденды облагаются по ставке 13 %.

Компании, АО и ООО, которые производят выплату процентов, должны отразить эти сведения в налоговой отчетности. Справка по форме 2-НДФЛ предназначена для информирования инспекции ФНС о том, что компания выступала в роли агента и перечисляла в бюджет НДФЛ. Справка должна быть передана в органы налогового контроля не позднее 1 апреля года, следующего за отчетным.

Данная информация в полном объеме (без вычета налога на доходы) указывается в третьем разделе 2-НДФЛ с уточнением ставки налога в 13 %. При этом необходимо указать код, предназначенный для дивидендов – 1010.

Отражение операций с дивидендами в бухгалтерском учете

В законе «О бухгалтерском учете» сказано, что каждая хозяйственная операция должна быть оформлена первичным документом и отражена в хозяйственном учете.

Выдача дивидендов предполагает определенную последовательность действий бухгалтера по регистрации данной операции в учете компании.

Для учета расчетов с дивидендами используется счет 75 «Расчеты с учредителями».

Рассмотрим последовательность действий бухгалтера.

1. По результатам деятельности компании у нее образовалась чистая прибыль, аккумулированная на счете 84 «Нераспределенная прибыль/Непокрытый убыток»:

Дт 99 Кт 84

1. Решением собрания участников принята выплата процентов учредителям (акционерам). Начислены дивиденды к выплате участникам:

Дт 84 Кт 75

1. Компании необходимо начислить налог при выплате доли прибыли, который составит 13 % от суммы начисленных дивидендов:

Дт 75 Кт 68

1. Начисленные проценты необходимо выплатить участникам в сроки, указанные выше. В зависимости от того, как будут выплачена денежные средства – наличными или на расчетный счет – бухгалтер использует счет 50 «Касса» или 51 «Расчетный счет»:

Дт 75 Кт 50, 51

1. В день выплаты дивидендов необходимо произвести расчет с бюджетом по налогу на прибыль:

Дт 68 Кт 51.

Условия выплаты дивидендов

• Бухгалтерия

• /12.03.2017

share on:Facebook

Юридические лица, которые зарегистрированы как общества с ограниченной ответственностью, имеют право направлять определенную часть своей прибыли для произведения выплат учредителям и участникам. Такое право закреплено положениями статьи 28 Федерального закона №14 Про ООО от 1998 года. Решение про выплату дивидендов принимает общее собрание участников с периодичностью раз в квартал, в полгода или в год.

Налоговый кодекс России определяет, что дивидендом является любой доход, который получают члены организации после того, как выплачены налоги. Распределение прибыли происходит пропорционально долям в уставном капитале.

К дивидендам относятся и те доходы, источник получения которых находится за пределами России, при условии, что они относятся к дивидендам согласно нормам законодательства иностранных государств.

Учредителей ООО и других организаций интересует, какие нормативные документы регламентируют порядок выплаты дивидендов, какая статья закона позволяет рассчитать размер выплат, каким образом все оформить документально, а также подлежит ли налогообложению подобная выплата или это класс выплат, которые не предусматривают обязательных платежей в бюджет.

Главные положения

Общая база

Участники получают дивиденды исключительно из чистой прибыли, то есть после того, как уплачен налог и в каждый фонд выполнены все перечисления. Норма, касающаяся порядка определения размера прибыли, подлежащей распределению, закреплена в статье 42 ФЗ Про акционерные общества № 208. Чистая прибыль подобных организаций определяется по данным бухотчетности. В законе про ООО такая норма отсутствует.

В таком случае используется принцип применения норм гражданского законодательства по аналогии, который закреплен в статье 6 Российского Гражданского кодекса. Учитывая это, ООО, также как и ОАО, определяют размер чистой прибыли, исходя из данных, зафиксированных в бухгалтерской отчетности.

ФЗ Про акционерные общества № 208

Статья 6. Применение гражданского законодательства по аналогии

На протяжении года финансовый результат аккумулируется на счете 99. Когда бухгалтерский баланс реформируется, показатель финрезультата, который равен сальдо по счету 99, должен быть перенесен на счет 84. Именно на нем и отражается размер прибыли, полученной обществом, которая не была распределена между участниками. Также здесь может отображаться убыток.

Размер чистой прибыли можно найти в соответствующей строке Отчета о прибыли и убытках. Также ее возможно установить, основываясь на данных баланса, рассчитав разницу показателей текущего и предыдущего года по строке Нераспределенная прибыль. В случае несения убытков организацией показатель будет иметь отрицательное значение.

Общество не сможет распределить чистую прибыль между членами в таких случаях:

• пока полностью не будет выплачен весь уставной капитал;
• пока не будет выплачена доля члена, который выбывает из общества;
• если общество имеет признаки банкротства согласно положениям действующего законодательства, или если подобные признаки могут возникнуть, если будет принято решение про выплату дивидендов.

Когда такие обстоятельства прекращаются, дивиденды должны быть выплачены участникам общества.

Как контролируется

Порядок выплат дивидендов регламентирует целый ряд законодательных документов:

• в законе №208 от 1995 года и №14 от 1998 года говорят о том, что решение про выплату дивидендов принимается общим собранием. Для этого должен быть подготовлен и подписан соответствующий протокол;
• закон под №14 от 1998 года определяет, что прибыть может распределяться раз в 3, 6 или 12 месяцев;
• Российский Налоговый кодекс закрепляет обязанность ООО самостоятельно рассчитывать суммы налогов для перечисления их в бюджет;
• срок выплаты налогов регулируется письмами Минфина;
• закон позволяет выплачивать дивиденды имуществом в том случае, если на счетах компании отсутствуют средства — такой способ не является выгодным, поскольку предполагает оплату дополнительных налогов, таких как НДФЛ и НДС.

Документальное оформление

На основании показателей бухотчетности компания может принять решение про произведение выплаты дивидендов.

Оформляется оно официальным документом, протоколом общего собрания, в котором указывается следующая информация:

• место, где проводилось собрание;
• дата его проведения;
• кто председательствовал и был секретарем;
• пофамильный список участников;
• доля каждого из них в уставном капитале;
• повестка дня собрания;
• решения, которые были приняты.

Составляется документ в произвольной форме. Его образец можно найти в Интернете на специализированных сайтах. Отдельно формируется решение общего собрания, которое и служит основанием для осуществления выплаты дивидендов.

Срок, в который участники должны получить свою часть, не может превышать 60 дней с того момента, как было принято решение. В случае неполучения дивидендов участник имеет право на протяжении трех лет обращаться с требованием про осуществление выплаты.

Дополнительные сведения

Возможные формы

Выплата дивидендов в 2019 году возможна в следующих формах:

• в денежных средствах, такой вариант используется чаще и считается классическим. Расчет может происходить в наличной форме или по безналу;
• в качестве дивидендов может выступать имущество: основные средства предприятия, продукция, ценные бумаги (акции).

Какая форма будет использоваться в каждом отдельном случае, учредители должны согласовать в ходе общего собрания и зафиксировать это в протокольном решении. Например, нужно знать, что выдавать наличные средства из выручки, поступившей в кассу, запрещено. Это будет возможно только в том случае, если в кассу будет внесена сумма специально для этих целей.

Второй вариант является более сложным с точки зрения ведения бухучета. Это связано с тем, что налоговый кодекс расценивает как реализацию выплату дивидендов имуществом.

В связи с тем, что меняется собственник имущества, подразумевается получение компанией определенного дохода, а отсюда вытекает необходимость уплаты налогов. Те, кто работает на общей системе, должны оплатить налог на добавленную стоимость и на прибыль. Упрощенцы (УСН) учитывают полученное, как дополнительный доход.

В качестве критерия оценки эффективности предпринимательской деятельности выступает точка безубыточности

Практический пример внедрения системы управленческого учета на предприятии описан в этой статье.

Частота операций

Законодательство закрепляет возможность выбора периодичности, с которой будет происходить выплата дивидендов. Если речь идет о том, что начисление будет производиться не за год, а чаще, учредители компании должны удостовериться, что иное не закреплено уставом. Если в нем сказано, что выплата производится ежегодно, то прежде, чем использовать другой график, нужно внести соответствующие изменения в статутные документы.

Если на протяжении 60 дней участник общества не получил полагающиеся ему дивиденды, он может обращаться в суд, расценивая данный факт, как нарушение его прав. Именно поэтому нужно тщательно следить за тем, с какой частотой предусмотрены выплаты.

Если в протоколе членов будет зафиксирована другая дата для выплаты части суммы дивидендов, а не 60 дней, и участники собрания поставят свои подписи под данным утверждением, тем самым давая согласие на это, они не смогут выдвинуть претензии о том, что были нарушены законодательные нормы при осуществлении выплат.

Налогообложение

Дивиденды являются прибылью, которую получают участники ООО, отсюда возникает необходимость платить налоги государству. Какие налоги и каков будет их размер, зависит от того, какой статус имеет получатель дохода. Законодательно обязанность по уплате закреплена не за получателем, а за организацией, которая выплачивает дивиденды (например, когда дивиденды выплачивает Газпром, то и налоги должна заплатить эта же структура). В случае неуплаты предусмотрен штраф, который составляет 20% от общей суммы.

Ставка налога для физлица-резидента составляет 13%, для тех, кто не является резидентом – это 15%. Сумма налога перечисляется, когда доход был получен участником, а не тогда, когда только принято решение об этом.

Что касается налогообложения юрлиц, то налог на прибыль выплачивается в общем порядке. При этом режим, в котором работает получатель дохода, не имеет никакого значения. Для резидентов обычная ставка составляет 13%, но возможно и назначение льготной нулевой ставки. На освобождение от налогов имеют право компании, которые в уставном капитале приобрели долю на 0,5 млн. рублей и более.

Порядок выплат дивидендов

Пошаговая инструкция выплаты дивидендов выглядит следующим образом:

1. Следует определить чистую прибыль организации. Чтобы избежать спорных ситуаций с налоговой службой, за основу при определении нужно брать бухгалтерскую отчётность. Поскольку решение про выплату может быть принято не во всех случаях в силу определенных ограничений, для того, чтобы избежать возможных претензий, лучше в день, когда будет принято соответствующее решение, подготовить справку, которая подтвердит, что ограничения для того, чтобы осуществить распределение прибыли, отсутствуют.
2. Оформление решения про выплату. Приниматься оно может каждый квартал, полугодие или один раз в году. Однако, произвести не, а окончательный расчет чистой прибыли возможно только тогда, когда закончится финансовый год. Результаты деятельности утверждаются в ходе общего собрания. Во время собрания решаются такие вопросы:
   • какая доля полученной прибыли направляется на выплату;
   • как она должна быть распределена между членами;
   • в какие сроки выплата должна быть произведена.

   Какие документы могут разрабатываться для выплаты дивидендов:

   • решение про выплату, которое принял учредитель;
   • протокол и соответствующее решение общего собрания;
   • приказ про произведение начисления и выплату.

   Нужно отметить, что не существует специального документа для оформления выплат. Бланк организация может разработать самостоятельно. Могут использоваться и типовые формы, которые заполняют, когда перечисляются средства на другой счёт или же средства выдаются из кассы: платёжное поручение, расходный кассовый ордер и др.

3. Распределение дивидендов между участниками. Чаще всего прибыль делится пропорционально, в зависимости от доли конкретной особы в уставном капитале. Если организация принимает решение про распределение средств каким-либо другим образом, то ей нужно приготовиться к спору с налоговой. Это связано с тем, что налоговики подобные начисления не считают дивидендами, а относят их к иным доходам, которые облагаются по более высокой процентной ставке.
4. Удержание налогов.
5. Выплата дивидендов, перечисление налогов и подача отчетности. Налог на прибыль должен быть перечислен в бюджет не позже следующего дня после того, как выплачены дивиденды. Что касается НДФЛ, то он должен быть заплачен в день получения налички в банковском учреждении для выплаты дивидендов или день, когда они были перечислены на счет физлица.

Что касается распределения прибыли индивидуального предпринимателя, то нужно понимать, что прибылью является весь доход особы, который остается после того, как выплачены налоги и прочие обязательные платежи. Закон позволяет бизнесмену распоряжаться таким доходом по своему усмотрению. Предприниматель не должен платить себе дивиденды.

Коммерсант может как тратить прибыль на свои нужды, так и просто накапливать ее. В этом случае нет необходимости вести учет полученной прибыли и ее расходования. ИД не должен вести бухучет, а потому не делает проводки и не собирает бумаги по расходованию прибыли.

Часто задаваемые вопросы

Существует ряд вопросов, которые чаще всего появляются в ходе начисления дивидендов:

Что такое коэффициент выплат дивидендов и как его рассчитать?	Такие коэффициенты демонстрируют, какая часть дохода будет выплачена в виде дивидендов после того, как организация перечислит налоги. Компании могут определять плановую или целевую величину коэффициента. Большинство структур выделяют от 40 до 60% чистого дохода. Политика выплаты дивидендов зависит от: устойчивости политической ситуации в стране; новшеств в законодательстве, которые касаются правил проведения платежей по акциям; размера структуры; рентабельности бизнеса; ликвидности организации и прочих факторов. При использовании компромиссной дивидендной политики: предпринимают меры для того, чтобы сократить проекты с положительными показателями чистой стоимости для произведения выплат; фирмы пытаются предовратить сокращение сумм дивидендов; первоочередная цель – избежать продаж акций. Такая политика позволяет уменьшить сложности, которые вызваны нестабильностью дивидендных выплат. С этой целью создаются дополнительные и регулярные выплаты.
Как выплачиваются дивиденды единственному учредителю?	В случае с единственным учредителем — он самостоятельно принимает решение про размер чистого дохода. Он же определит, по какому графику и в какие сроки должны выплачиваться дивидендные платежи. Решение оформляется в письменной форме с соблюдением законодательных требований. В остальном же перечисления имеют обыкновенный порядок, который ничем не отличается от ситуаций, когда участников процесса несколько.
Можно выплачивать дивиденды из прибыли прошедших лет, которая не была распределена?	Фирма имеет право оставить доход за определенный период нераспределенным. Когда средства не распределяются на протяжении нескольких лет, не исключена возможность возникновения необходимости выдачи дивидендов. В российском законодательстве нет положений, которые касаются распределения прибыли, полученной в прошлый период. Однако и запретов на это не установлено. Исходя из этого, можно руководствоваться общими нормами закона. Нераспределенный доход является составной частью капитала компании и представляет собой остаток прибыли, которая находится в ее распоряжении по результатам работы в предыдущий период. Решение про использование этой части дохода принималось организацией ранее. Если такие средства не могут быть выплачены в качестве дивидендов, они будут облагаться НДФЛ по ставке 13%, налог же на прибыль для юр. лиц составит 15%.

Платежная ведомость — элемент первичного документооборота по учету начисления и выплаты сумм заработной платы.

Скачать бланк ведомости начисления заработной платы можно

Сколько сейчас стоит сдача нулевой отчетности, расскажем в этом материале.

Чем грозит выплата промежуточных дивидендов при отсутствии прибыли за год

В течение года участники общества могут распределить прибыль I квартала, полугодия, 9 месяцев, то есть воспользоваться своим правом на получение промежуточных дивидендов <1>. При выплате таких дивидендов общество удержит налоги по пониженной, «дивидендной», ставке (9 или 15%) <2>. Однако по окончании года может выясниться, что общество за год получило не прибыль, а убыток или же что сумма дивидендов превысила сумму годовой чистой прибыли общества. Налоговики узнают это, сравнив данные годового отчета о прибылях и убытках с данными налоговых деклараций за отчетные периоды.

Останутся ли тогда выплаченные суммы дивидендами для целей налогообложения, а если нет, то чем это грозит организации — источнику выплаты и ее участникам?

<1> Пункт 1 ст. 28 Федерального закона от 08.02.1998 N 14-ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью»; п. 1 ст. 42 Федерального закона от 26.12.1995 N 208-ФЗ «Об акционерных обществах».
<2> Пункт 4 ст. 224, пп. 2 п. 3 ст. 284 НК РФ.

Минфин и ФНС считают, что промежуточные дивиденды нужно переквалифицировать

Контролирующие органы объясняют это так. Промежуточные дивиденды можно выплачивать только за счет чистой прибыли отчетного года, определенной по данным бухгалтерского учета <3>. Прибыль прошлых лет с промежуточными дивидендами де-юре никак не связана. Поэтому, по мнению Минфина и ФНС, если за год получен убыток или сумма годовой чистой прибыли не покрывает все выплаченные суммы, то они не считаются промежуточными дивидендами <4>. Ведь они не соответствуют требованиям ст. 43 НК РФ, поскольку выплачены не за счет чистой прибыли общества. Что же это тогда? Это деньги, которые выплачены и получены безвозмездно <5>. Поэтому они должны облагаться налогами по «обычным» ставкам <6>.

<3> Пункт 2 ст. 42 Федерального закона от 26.12.1995 N 208-ФЗ.
<4> Письмо Минфина России от 24.12.2008 N 03-03-06/1/721; Письмо ФНС России от 19.03.2009 N ШС-22-3/210@.
<5> Подпункт 10 п. 1 ст. 208, п. 8 ст. 250 НК РФ.
<6> Пункты 1, 3 ст. 224, п. п. 1, 2 ст. 284 НК РФ.

Кому не страшна позиция контролирующих органов

Однако найдутся те, кто с мнением Минфина и ФНС не согласится.

Тем, кто не боится оставить все как есть

Основания для такой смелости имеются.

Во-первых, и по гражданскому, и по налоговому законодательству выплаты квалифицируются как дивиденды только один раз: на дату перечисления денег. И если в этот день сумма соответствует понятию дивиденда, то она остается дивидендом навсегда, независимо от того, что потом произойдет с финансовым результатом организации. В пользу этого говорят следующие аргументы:

• промежуточные дивиденды выплачиваются в соответствии с гражданским законодательством. И по нему такие суммы нельзя ни «переделать» в подаренные деньги, ни требовать от участников вернуть их;
• по НК РФ сумма считается дивидендом, если выплачивается за счет чистой прибыли, независимо от того, когда чистая прибыль определена: по итогам года или до его окончания <7>.

Поэтому если выплата промежуточных дивидендов не была схемой ухода от налогов, бояться ни обществу, ни участникам нечего.

Из авторитетных источников

Тараканов Сергей Александрович, советник государственной гражданской службы РФ 3 класса

«Даже если проверяющие увидят, что в течение года общество выплатило своим участникам (юридическим и физическим лицам) дивиденды (естественно, удержав при этом налог и перечислив его в бюджет), а по итогам года оказалось, что общество получило не прибыль, а убыток, оснований предпринимать какие-либо особенные действия у них нет. Автоматически правовая природа этих выплат не изменится, так как дивиденды, в том числе промежуточные, — это платежи по итогам деятельности организации, распределяемые решением специального органа организации (совет директоров, наблюдательный совет, общее собрание акционеров). Каждая организация, имеющая в своем уставе пункт о промежуточных дивидендах, несет финансовый риск их выплаты до подведения итогов (не дожидаясь итогов года). С экономической точки зрения дивиденды представляют собой часть имущества организации, которую собственники изымают из бизнеса, более-менее ориентируясь на наличие финансового результата. По итогам года юридическая квалификация дивидендов может быть изменена налоговым органом только в том случае, если имеются основания полагать, что таким образом нанесен ущерб бюджетной системе».

Во-вторых, нельзя говорить о том, что участники получили деньги безвозмездно. Безвозмездность предполагает, что у получателя не возникает никаких обязательств в отношении передающей стороны <8>. Здесь этого нет. И у участника, и у общества есть права и обязанности друг перед другом. Участники обязаны принимать участие в управлении делами общества. Общество же за то, что участник внес свою лепту в создание организации, свою долю в уставный капитал, должно выплатить ему промежуточные дивиденды.

К сожалению, судебной практики по этому вопросу нет. Так что вариант «ничего не предпринимать» подходит только тем организациям, которые не боятся спорить и отстаивать свою точку зрения.

Кому же еще не страшна позиция Минфина и ФНС?

<7> Статья 43 НК РФ.
<8> Пункт 2 ст. 248 НК РФ.

Тем, у кого есть прибыль прошлых лет

В этом случае можно переделать решение о выплате дивидендов. Это самый безопасный способ решить все трудности. Почему?

Налоговый кодекс признает дивидендами любые выплаты участникам за счет чистой прибыли организации <9>. Но в нем не сказано, что это обязательно должна быть чистая прибыль отчетного года. Поэтому если у общества не хватило годовой чистой прибыли, но есть нераспределенная прибыль прошлых лет, то именно ее нужно сделать источником выплаты дивидендов. Правда, для этого участникам придется взамен решения о выплате промежуточных дивидендов задним числом принять решение о выплате дивидендов из чистой прибыли прошлых лет. В нем дивиденды нельзя уже будет называть промежуточными. Естественно, первое решение о выплате промежуточных дивидендов налоговым органам показывать не стоит.

Попутно организации — источнику выплаты придется подать в налоговую инспекцию уточненные декларации по налогу на прибыль. В шапке листа 03 нужно изменить период, за который были начислены дивиденды, и вид дивидендов (с промежуточных на дивиденды по результатам предыдущего года) <10>.

При наличии прибыли прошлых лет вообще лучше платить только «обычные», а не промежуточные дивиденды. Ведь с тем, что дивиденды могут быть выплачены из прибыли прошлых лет, согласны и финансисты <11>, и налоговики <12>, и суды <13>.

<9> Пункт 1 ст. 43 НК РФ.
<10> Порядок заполнения налоговой декларации по налогу на прибыль организаций, утв. Приказом Минфина России от 05.05.2008 N 54н.
<11> Письмо Минфина России от 18.05.2007 N 03-08-05.
<12> Письма УФНС России по г. Москве от 27.11.2008 N 18-15/3/110666@, от 14.03.2007 N 20-08/022130@.
<13> Постановления ФАС СКО от 23.01.2007 N Ф08-7128/2006, от 22.03.2006 N Ф08-1043/2006-457А; ФАС ВСО от 11.08.2005 N А33-26614/04-С3-Ф02-3800/05-С1; ФАС ПО от 10.05.2005 N А55-9560/2004-43.

Что будет, если налоговики докажут законность переквалификации выплат

Допустим, организация — источник выплаты и ее участники промежуточные дивиденды переквалифицировать не стали и после налоговой проверки за них решили это сделать налоговики. Тогда стоит напомнить проверяющим, что любые доначисления, в основе которых лежит переквалификация сделки, им придется взыскивать через суд <14>. Ни налоги, ни пеню, ни штрафы в бесспорном порядке взыскать не получится. Впрочем, с пеней все еще сложнее.

Даже если суд согласится с доводами налоговиков, пени, скорее всего, не будет ни у кого: ни у общества, ни у участников. И вот почему.

Пеня начисляется, когда у налогоплательщика есть недоимка <15>. Если же на дату выплаты промежуточных дивидендов все было сделано правильно, то недоимка, даже после переквалификации, той датой возникнуть не может. А когда же она возникает и с какой даты считать пеню? Вопрос без ответа, так как вариантов чересчур много. Это может быть:

• 31 декабря года выплаты дивидендов;
• дата общего годового собрания, на котором утверждена отчетность за год выплаты дивидендов;
• 28 марта года, следующего за годом выплаты дивидендов (срок уплаты налога на прибыль за год) <16>, или 15 июля года, следующего за годом выплаты (срок уплаты НДФЛ) <17>;
• 30 марта года, следующего за годом выплаты дивидендов (срок сдачи годовой бухгалтерской отчетности) <18>;
• иная дата.

Так чем же тогда для общества и его участников может обернуться переквалификация дивидендов, доказанная в суде?

<14> Подпункт 3 п. 2 ст. 45 НК РФ.
<15> Пункт 3 ст. 75 НК РФ.
<16> Пункт 1 ст. 287, п. 4 ст. 289 НК РФ.
<17> Пункт 6 ст. 227 НК РФ.
<18> Подпункт 5 п. 1 ст. 23 НК РФ; п. п. 1, 2 ст. 15 Федерального закона от 21.11.1996 N 129-ФЗ «О бухгалтерском учете».

Что ждет общество — источника выплаты

Во-первых, обществу не придется подавать уточненные декларации по налогу на прибыль, ведь ошибки нашел налоговый орган и подтвердил суд <19>.

Во-вторых, если общество выплачивало дивиденды участнику — российской организации, недоимки по налогу на прибыль у общества точно нет. Ведь оно, как налоговый агент, удержало налог на прибыль с дивидендов, чего делать было не обязано, раз оказалось, что это безвозмездные деньги. Так что не общество должно бюджету, а бюджет обществу.

В-третьих, если получателем дивидендов были иностранная организация либо физическое лицо (неважно, резидент или нерезидент), то у общества также не будет недоимки и вряд ли ему можно что-то предъявить. Если после выплаты дивидендов общество больше ничего участникам не перечисляло, его наказать нельзя, поскольку оно, как налоговый агент, не должно уплачивать налоги за счет своих собственных средств <20>. По идее, общество обязано было сообщить в инспекцию о невозможности удержать налог, но сделать это надо в течение 1 месяца со дня, когда стало известно об этом <21>. Но что это за день — непонятно. Естественно, что и оштрафовать общество за несообщение сведений <22> нельзя.

Если общество что-то платило участникам после выплаты промежуточных дивидендов, штрафовать его тоже нельзя, поскольку в день выплаты дивидендов оно исполняло решение участников и было не вправе само изменить статус выплаты. Соответственно, общество не могло доудержать налог с других выплат. То есть вины общества в этом случае также нет <23>.

<19> Пункт 1 ст. 81 НК РФ.
<20> Статья 24 НК РФ; п. 10 Постановления Пленума ВС РФ N 41, Пленума ВАС РФ N 9 от 11.06.1999.
<21> Подпункт 2 п. 3 ст. 24, п. 5 ст. 226 НК РФ.
<22> Пункт 1 ст. 126 НК РФ.
<23> Пункт 2 ст. 109, п. 1 ст. 110 НК РФ.

Что ждет участника — получателя дивидендов

Участника, который не пожелал переквалифицировать дивиденды, наказать еще сложнее. Хотя бы потому, что инспекция, в которой состоит на учете общество — источник выплаты, вряд ли сообщит в инспекцию получателя о том, что годовой чистой прибыли общества не хватило на покрытие промежуточных дивидендов. Но если это все же случится, то…

Получатель — дочерняя или материнская компания

Материнскую или дочернюю компанию ничего плохого не ждет, поскольку у нее не будет недоимки по налогу на прибыль, а наоборот, возникнет переплата.

Для справки

Материнская компания — организация, которой принадлежит более 50% акций (долей) в уставном капитале другой организации.

Дочерняя компания — организация, более 50% акций (долей) в уставном капитале которой принадлежит основной (материнской) компании <24>.

Все потому, что с безвозмездно полученных денег не должен уплачивать налог на прибыль участник <25>:

• которому принадлежит более 50% уставного капитала общества — источника выплаты;
• 50% уставного капитала которого принадлежит обществу — источнику выплаты дивидендов.

Излишне уплаченный налог участнику из бюджета надо вернуть. Для этого участник может либо попросить общество вернуть ранее удержанные им деньги, либо сам обратиться в налоговые органы с заявлением о возврате налога <26>.

<24> Статья 105 ГК РФ.
<25> Подпункт 11 п. 1 ст. 251 НК РФ.
<26> Письма Минфина России от 10.04.2009 N 03-08-13, от 26.01.2009 N 03-03-06/1/31.

Получатель — «обычная» российская организация

Оштрафовать такого участника налоговики вряд ли смогут, ведь в день получения дивидендов он учел их правильно. По этой же причине его нельзя заставить подать уточненную декларацию. Ведь участник не обязан гадать, изменился статус дивидендов в конце года или нет. Непонятно также, с какой даты у него возникла недоимка (о чем мы уже сказали).

Вот и выходит, что такого участника если и ждет что-либо плохое, то только взыскание недоимки.

Получатель — физическое лицо

Если налоговики и суды переквалифицировали дивиденды в безвозмездно выплаченные деньги, налоговым агентом по НДФЛ остается общество <27>. Однако с физического лица — резидента разве что взыщут недоимку. Налагать штраф и взыскивать пеню суд, вероятнее всего, не будет. Поскольку вины участника в том, что он получил дивиденды, которые в конце года стали «безвозмездными» деньгами, нет. Физическое лицо вряд ли знало, что должно бюджету, а вникать во все тонкости законодательства без решения о переквалификации оно не обязано.

<27> Пункт 1 ст. 226 НК РФ.

Получатели — иностранцы

Учитывая, что иностранцы (как юридические лица, так и физические) самостоятельно не должны исчислять и удерживать налоги с безвозмездно полученных денег, то и делать им ничего не надо.

Решение о судьбе дивидендов принимаем на общем собрании

Что делать с промежуточными дивидендами, на покрытие которых не хватило годовой чистой прибыли, общество и участники должны решить вместе. Для этого кто-то из них выносит этот вопрос на общее собрание. Вариантов решения три:

(или) оставить все как есть;

(или) обязать участников вернуть дивиденды;

(или) согласиться с позицией контролирующих органов и переквалифицировать выплаченные дивиденды.

С первым вариантом все понятно. Взглянем на два других.

Возвращаем дивиденды

В этом случае никаких налоговых рисков не будет ни у общества, выплатившего дивиденды, ни у его участников. Ведь общество получит обратно то, что выплатило, и поскольку в расходы оно ничего не включало <28>, соответственно, дохода у него тоже не будет. Не будет дохода и у получателя дивидендов.

Единственное, что стоит сделать источнику выплаты, — это забрать из бюджета деньги, которые он перечислил как налоговый агент. Для этого общество подает уточненные декларации по налогу на прибыль за периоды, предшествующие периоду возврата, и обнуляет в них лист 03 и подраздел 1.2 разд. 1 <29>. После подачи «уточненки» общество пишет заявление о возврате излишне уплаченного налога по ставке 9% <30>.

Такое же заявление следует подать, если с дивидендов, выплаченных физическим лицам, был удержан НДФЛ.

Если получателем дивидендов была российская организация, то она подает уточненные декларации по налогу на прибыль за периоды, предшествующие периоду возврата дивидендов (обнуляет в них строчки с данными о дивидендах) <31>.

Остальные получатели не делают ничего.

<28> Пункт 1 ст. 270 НК РФ.
<29> Пункты 4.4, 11.2 Порядка заполнения налоговой декларации по налогу на прибыль организаций, утв. Приказом Минфина России от 05.05.2008 N 54н.
<30> Пункт 6 ст. 78 НК РФ.
<31> Пункт 1 ст. 81 НК РФ.

Переквалифицируем дивиденды

Если годовое собрание решило переквалифицировать промежуточные дивиденды, то налоги следует пересчитать. Дивиденды станут безвозмездно выплаченными деньгами в сумме, не покрытой годовой чистой прибылью.

Что придется сделать обществу и участникам, мы покажем с помощью таблиц.

Что делать обществу — источнику выплаты дивидендов

Получатель дивидендов	Действия с налоговой отчетностью	Остальные действия
Материнская (дочерняя) организация (независимо от того, иностранная или российская)	1. Подает уточненные декларации за отчетные периоды года выплаты дивидендов, а именно за отчетный период, в котором впервые выплачены дивиденды, и далее до конца года (обнуляет лист 03 и подраздел 1.2 разд. 1 декларации) <32>. 2. Если собрание состоялось после 28 марта года, следующего за годом выплаты дивидендов, — подает уточненную декларацию за год выплаты дивидендов (обнуляет лист 03 и подраздел 1.2 разд. 1 декларации) <32>	Если участник просит вернуть налог, общество подает заявление в инспекцию о возврате излишне удержанного и перечисленного налога <33>
«Обычная» российская организация
«Обычная» иностранная организация	1. Пересчитывает налог по ставке 20% вместо 15% <34>. 2. Уточняет КБК <35>. 3. Доудерживает налог при ближайшей выплате денег. 4. Если выплат не предвидится — сообщает в налоговую <36>
Физическое лицо	1. Пересчитывает налог по ставке 13% вместо 9% (по ставке 30% вместо 15% для нерезидентов) <37>. 2. Уточняет КБК <35>. 3. Доудерживает налог при ближайшей выплате денег <38>, но сумма НДФЛ при этом не должна превышать 50% суммы выплат <39>. 4. Если выплат не предвидится — сообщает в налоговую <40>

Что делать участнику

Получатель дивидендов	Действия с налоговой отчетностью	Остальные действия
Российская материнская (дочерняя) организация	1. Подает уточненные декларации за отчетные периоды года выплаты дивидендов, а именно за отчетный период, в котором впервые получены дивиденды, и далее до конца года (обнуляет строки с данными о дивидендах) <41>. 2. Если собрание состоялось после 28 марта года, следующего за годом выплаты дивидендов, — подает уточненную декларацию за год выплаты дивидендов (обнуляет строки с данными о дивидендах) <32>	(или) пишет в свою инспекцию заявление о зачете (возврате) налога, удержанного источником, в счет уплаты своего налога <33><*> (или) пишет заявление обществу — источнику выплаты с просьбой вернуть излишне уплаченный налог <42><**>
«Обычная» российская организация	1. Подает уточненные декларации за отчетные периоды года выплаты дивидендов, а именно за отчетный период, в котором впервые получены дивиденды, и далее до конца года (обнуляет строки с данными о дивидендах) <41>. 2. В годовой декларации включает дивиденды во внереализационные доходы. 3. Если собрание состоялось после 28 марта года, следующего за годом выплаты дивидендов, — подает уточненную декларацию за год выплаты дивидендов, в которой: — обнуляет строки с данными о дивидендах; — включает дивиденды во внереализационные доходы	I. Если по итогам года получен убыток: (или) пишет заявление в свою инспекцию с просьбой вернуть излишне уплаченный налог <33> <*> (или) пишет заявление обществу — источнику выплаты с просьбой вернуть излишне уплаченный налог <42><**>. II. Если по итогам года получена прибыль: (или) пишет в свою инспекцию заявление о зачете налога, удержанного источником, в счет уплаты своего налога <43><*>, а затем уплачивает разницу (до представления уточненной декларации) <44> (или) платит налог в полной сумме (до представления уточненной декларации) и пишет заявление обществу — источнику выплаты с просьбой вернуть излишне уплаченный налог <45><**>
Физическое лицо (независимо от того, резидент или нет)	Подает декларацию по НДФЛ за год выплаты дивидендов <46>	Если после того, как источник пересчитал и доудержал налоги, у физического лица осталась задолженность — уплачивает НДФЛ
Иностранная дочерняя (материнская) организация	Ничего не делает	(или) пишет заявление обществу с просьбой вернуть излишне уплаченный налог <45><**> (или) ничего не делает
«Обычная» иностранная организация	Ничего не делает

<*> Налоговые органы могут с этим не согласиться. И вот почему.

Из авторитетных источников

Тараканов С.А.

«Дело в том, что лицом, излишне уплатившим налог, является налоговый агент. Кроме того, налогоплательщик не подлежит постановке на учет в налоговом органе, в котором состоит на учете налоговый агент, а это означает, что в тех случаях, когда ответственным за уплату налога, согласно законодательству РФ о налогах и сборах, является налоговый агент, все отношения по поводу излишней уплаты налога могут складываться только между налоговым органом и налоговым агентом».

<**> Обществу, по меньшей мере, безразлична судьба денег, уплаченных как налог с дивидендов в бюджет. Поэтому инициативу по их возврату должен проявить именно участник. Понятно, что общество не сможет вернуть участнику деньги до того, как получит их из бюджета.

* * *

Как видим, если годовой чистой прибыли не хватило на покрытие промежуточных дивидендов, и обществу, и участникам проще ничего не делать. Ведь даже если налоговики не согласятся с вами, доказать свою правоту они смогут только через суд. Поддержит ли их суд — неизвестно, а если и поддержит, то ничего особо страшного не случится.

Внимание! Участник должен включить в налоговую базу всю сумму начисленных дивидендов, а не только реально полученные деньги <47>.

Гораздо важнее другое: учитывая все сложности, выплачивать промежуточные дивиденды стоит, только если все твердо уверены в том, что по итогам года общество получит прибыль, которой хватит на их покрытие. При малейших сомнениях лучше подождать до конца года или же потратить на дивиденды нераспределенную прибыль прошлых лет.

<32> Пункт 1 ст. 81 НК РФ.
<33> Статья 78 НК РФ; Письмо Минфина России от 26.01.2009 N 03-03-06/1/31.
<34> Подпункт 1 п. 2 ст. 284 НК РФ.
<35> Приложение N 2 к Приказу ФНС России от 05.12.2008 N ММ-3-1/643@; п. 4 разд. II Указаний, утв. Приказом Минфина России от 25.12.2008 N 145н.
<36> Подпункт 2 п. 3 ст. 24 НК РФ.
<37> Пункты 1, 3, 4 ст. 224 НК РФ.
<38> Пункт 1 ст. 226 НК РФ.
<39> Пункт 4 ст. 226 НК РФ.
<40> Пункты 5, 9 ст. 226 НК РФ.
<41> Пункт 1 ст. 81 НК РФ; Письма Минфина России от 26.01.2009 N 03-03-06/1/31, от 10.04.2009 N 03-08-13.
<42> Письмо Минфина России от 26.01.2009 N 03-03-06/1/31.
<43> Статья 78 НК РФ; Письмо Минфина России от 10.04.2009 N 03-08-13.
<44> Подпункт 1 п. 4 ст. 81 НК РФ.
<45> Письмо Минфина России от 26.01.2009 N 03-03-06/1/31.